宁德时代(300750)聊吧

2月惨淡收官，市场一发威，股民人均亏损2.36万元，贵州茅台跌近20%。

这是众多媒体对二月份的评价，基本上概括了二月的行情，导火索是美10债持续走高，突破1.5%的市场心理关口，市场对通胀的担忧急剧上升。

年后几个交易日大幅杀跌的品种集中于以贵州茅台为代表的前期抱团股，如宁德时代、亿纬锂能、阳光电源、中国中免、爱美客等等。这些基金重仓标的的杀跌也导致二月份基金市场惨烈，部分基金单月回撤超20%。

而抱团背后的逻辑实质是对价值的挖掘，价格大幅偏离了价值，资金就产生分歧，抱团就将挖掘新的价值低估品种，如此循环。

这也是本周地产板块（包括其周边产业链物业、建材、地产开发、园区、特色小镇等等）异动的因。地产板块涨了一天，然后直接熄火，大部分标的出现了幅度较大的回调，但也有历史新高的新城控股，而我认为地产板块的行情才刚刚开始，重关注保利地产、万科A、中南建设等。

我的下月策略

资金从先的抱团标的中撤出，必将寻找新的抱团方向，加之三月份也是年报及一季报的密集发布期，关注景气度提升行业的二三线蓝筹及细分行业低估、错杀的龙头企业。

主要关注

地产及其周边、银行、保险、券商等低估板块。

军工上游、新能源（光伏、清洁能源、新能车细分产业链）等景气度提升的板块。

通胀预期叠加顺周期经济复苏的有色、化工、材料、机械等。

环保（碳中和）、农业、免税岛、国企改革等2会可能涉及板块的交易性机会。