梳理一下受益于美国市场的光伏和储能公司

美国市场贸易环境稳定后，当地光伏需求充分释放,前期受压制较为明显的国内组件企业将迎来较高弹性，重点推荐美国产业链主要标的

隆基绿能 :弹性较大,隆基已经连续几个季度受贸易问题影响停止向美国发货，此前美国是公司产品盈利能力最强的地区。

晶澳科技 :预计2022年美国出货量2-3GW

天合光能 :东南亚电池/组件产能均为6GW左右，由于没有海外硅片产能，前期美国发货也较少

晶科能源:东南亚一体化产能7GW, 21年美国组件出货占比不到20%

禾迈科技 :美国占比30%,后续进一步提升， 美国是微逆最佳市场 [意华股份] :光伏支架占收入比重40%，全部发往美国市场

阳光电源 :预计逆变器美国收入占比20%-25%

德业股份 :美国占比17%,储能逆变器美国畅销

美国储能出货占比较高的标的，具体标的及23年预计出货如下:

电芯(含系统) : 南都电源预计美国出货2.5GWh (大储系统)，出货占比33%; 宁德时代]大头美国，具体 占比不详。

PCS (含系统) : 阳光电源]预计美国 市场出货大储8GWh (系统，占比505) ，户储1.25GW (逆变器，占比25%) 。科陆电子 预计 整体出货3GWh (主要系统) ，美国占比60%; 盛弘股份预计美国市场出货5亿(产品工商业逆变器及系统)，整体储能收入8亿;

此外，户储部分建议关注对美国出货占比较高的德业股份、科士达。

温控: 英维克预计储能收入18亿，其中50%直接对海外出口，直接出口部分美国占比预计7成 ，剩余2亿通过国内集 成商间接出 口至美国; 同飞股份预计约44%间接对海外出口。