7.26密令:一个跌停,170亿没了

　　最后15分钟，出现两件有意思的事情，【通产丽星(002243)、股吧】涨停，【宁德时代(300750)、股吧】跌停，对比鲜明。通产丽星是妖王，10天8板，没被特停高位也有人接力，没被特停是上面需要鲶鱼，有人接力是现在赚钱效应好。但是宁德时代跌停有些人就不懂了，赚钱效应好的时候不应该鸡犬升天么，怎么还会跌停呢。老索觉着，要从两个方面去：一方面市场取向在低位超跌，涨停榜大部分是跌了几个月后的票，连板艰难，能闯过3板4板成妖的也极为罕见。出现通产丽星少数妖股，就像是差班里突然出现一两个成绩拔尖儿的，每次考试甩其他人两百分，不等于全班成绩好。另一方面，则要从个股的价值回归去。

　　宁德时代现在市值将近1800亿，当一个公司市值过千亿以后，对标就不一样了。宁德时代的对标，是【比亚迪(002594)、股吧】。比亚迪现在市值1200亿。最近3年的营收，宁德时代分别是57亿、148亿、199亿，比亚迪是800亿、1034亿、1059亿，差了一个量级，的确3年宁德时代营收增长4倍，比亚迪增长30%，不过体量不一样，前者做到200亿已经是超过松下成为全球动力电池NO1，也仅仅是后者的1/5，后者卖电动车还远远没做到NO1。利润，宁德时代分别是9.51亿、29.81亿、41.94亿，比亚迪分别是28.2亿、50.5亿和40.6亿。的确宁德时代赚钱能力更强，净利润高增速高，这也是它市盈率更高的因。不过我们都知道，为了上市为了冲市值自然要报表做好做高利润，上市之后利润会下滑，宁德时代18年半年报净利润预告已经下滑50%左右仅有9亿左右，挤掉水分后的真实数字是多少呢？在宁德时代崛起以前，动力电池NO1是比亚迪，不过比亚迪路线选择错误，守着磷酸铁锂不放，电池只供应自家车辆使用，没有竞争和进取意识，在16年开始三元锂材料成为主流，押注三元锂、与其他车企开放合作的宁德时代实现反超。17年比亚迪开始拥抱三元锂，今年开始全面采用三元锂，更狠的是要把动力电池业务分拆，也准备向外开放供货。这样一来，宁德时代有的优势比亚迪有，比亚迪有的整车、光伏等业务宁德时代没有，你觉得将来的市值谁会更高？人比人得死，货比货得扔。

　　一个热是风电，沿海风电规划装机总量超过一亿千瓦。这个叠加财经更积极，想象力插了翅膀。不过涨停的票，包括龙头在内全部烂板，资金认同度不高，也是不成大器的。指数震荡，应该成为接下来的常态，老索仍是以做超跌首板为主。

　　时间不早了，今天就说到这里。每天8，良心密令。BTW，昨天不是故意要晚发，真实因是被审核了将近一个小时。老索这样每天说真话，可是冒着被砍头的危险。