688268华特气体招股说明书主要内容有哪些

【【华特气体(688268)、股吧】(688268)、股吧】在12月09日发布了招股意见书，其主要有内容有:

　　科创板风险提示:本次股票发行后拟在科创板市场上市，该市场具有较高的投资风险。科创板公司具有研发投入大、经营风险高、业绩不稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解科创板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。

　　本次发行概况

发行股票类型	人民币普通股(A股)
发行股数	本次公开发行新股数量不超过3000.00万股，占发行后
	不低于25%;本次发行不涉及公司股东公开发售股份情
	开发行新股的募集资金归公司所有。
每股面值	人民币1.00元
每股发行价格	人民币[]元
预计发行日期	2019年12月17日
拟上市的证券交易所和板块	上海证券交易所科创板
发行后总股本	不超过1.000.00万股
保荐人(主承销商)	中信建投证券股份有限公司
招股意向书签署日期	2019年12月9日

　　重大事项提示 重大事项提示为概要性提示，公司提醒投资者应认真阅读本招股意向书全文。

　　一、本次发行相关各方作出的重要承诺 发行人、股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的各项重要承诺、未能履行承诺的约束措施的具体内容详见本招股意向书“第十节 投资者保护”之“六、发行人、股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员、核心技术人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺”。本公司提请投资者需认真阅读该章节的全部内容。

　　二、发行上市后公司的股利分配政策

　　经公司 2019 年第二次临时股东大会决议，本次公开发行股票前滚存的未分配利润由发行后的新老股东按持股比例共享。公司发行上市后的股利分配政策具体内容详见本招股意向书“第十节 投资者保护”之“二、股利分配及发行前滚存利润安排”。本公司提请投资者需认真阅读该章节的全部内容。 三、特别风险提示 本公司拟首次公开发行并在科创板上市，科创板公司具有业绩不稳定、经营风险高、退市风险大等特点，本公司未来也可能面临营业收入、净利润增速放缓，不能保持成长性的风险。

　　本公司特别提醒投资者仔细阅读本招股意向书“第四节风险因素”章节全文，关注该节列示的各项风险因素。

　　（一）产品质量风险 公司特种气体产品的主要客户为大规模集成电路、新型显示面板等高端领域客户，其生产过程精细化程度高，对气体产品的稳定度要求极高，例如应用于集成电路晶圆加工生产线的气体，纯度或杂质含量百万分之一级的细微波动就会对整条生产线产品良率造成不利影响。而这些领域客户的产线价值极高，一旦由于公司产品质量的不稳定造成客户的损失，将导致产品质量纠纷或诉讼，面临巨额赔偿的风险。

　　（二）安全生产的风险 工业气体产品大多为危险化学品，国家对危险化学品的生产、储存、使用和运输都制定了相关法律法规，并通过质量技术监督、安全生产监督管理、运输管理等相关部门进行监管。报告期，发行人子公司江西华特曾因安全生产设施管理不到位而受到行政处罚，子公司佛山林特曾因安全事故而受到行政处罚，如果未来公司的安全管理制度未得到有效执行或者个别员工疏忽导致操作不当，存在发生安全生产事故的风险，将影响公司的生产经营。

　　（三）主要产品价格波动的风险 报告期内，公司特种气体与普通工业气体产品的销售价格存在一定波动。特种气体方面，未来公司的成熟产品可能将会面临更激烈的市场竞争，同时公司将在更多领域与国外大型气体公司产生直接竞争，竞争环境的变化可能带来产品价格的波动；普通工业气体方面，由于其具有大宗商品属性，受经济周期、政策环境等因素影响，价格会产生一定波动。 报告期内，在其他因素不变的情况下，公司主要产品中的高纯六氟乙烷、碳氧化合物、高纯四氟化碳、氩气、氮气、低温绝热气瓶等产品的销售均价变动1%，对公司利润总额的平均影响幅度分别为 0.58%、0.44%、0.44%、1.46%、0.81%、0.001%。 若未来公司主要产品销售价格出现下滑，而公司未能通过有效措施降低产品成本，将会对公司的盈利水平产生不利影响。

　　（四）主要原材料价格波动的风险 公司直接原材料占主营业务成本的比例较高，报告期平均约为 88%。公司生产经营所使用的主要原材料包括液氩、氟化物、液氮、硅烷等。报告期上述主要原材料的采购均价变动 1%，在其他因素不变的情况下，对公司利润总额的平均影响幅度分别为-0.88%、-0.98%、-0.54%、-0.43%。 公司的原材料主要采购自空分气体企业、金属冶炼企业、化工企业、生产粗产品的气体公司等，报告期内，公司的原材料价格受去产能等因素影响，存在不同程度的波动。 若未来公司主要原材料采购价格大幅上涨，而公司未能通过向下游转移或技术创新等方式应对价格上涨的压力，将会对公司的盈利水平产生不利影响。

　　（五）技术研发风险 公司的特种气体主要面向集成电路、显示面板、光伏能源等半导体产业，此类产业具有迭代快速、技术革新频繁的特点，随着下游产业的发展，其对特种气体的技术要求不断提高，而报告期内公司的研发投入占比较低，若公司的研发能力无法持续与客户需求相匹配，将导致技术研发落后，从而面临客户流失的风险，对生产经营造成不利影响。此外，公司在气体合成、腐蚀性气体纯化方面与境内外特种气体厂商存在一定差距，如果公司不能通过有效研发缩小差距，将对未来的市场竞争造成不利影响。

　　（六）使用权属不完善的房产可能产生的风险 公司及其子公司自有、租赁瑕疵房产面积分别为 3,377.39 平方米和 5,849.78 平方米，分别占全部房产面积的 5.81%和 10.07%，自有、租赁瑕疵房产 2018 年度产生的收入分别为 1,110.98 万元、7,991.16 万元，占全部收入的比重分别为1.36%、9.77%，对应毛利分别为 219.38 万元、3,017.15 万元；自有、租赁瑕疵 房产 2019 年 1-6 月产生的收入分别为 1,080.49 万元、3,443.35 万元，占全部收入 的比重分别为 2.76%、8.81%，对应毛利分别为 237.82 万元、1,698.46 万元。 对于上述存在权属瑕疵的房产，公司可能面临因产权手续不完善而产生的房产拆除、厂房搬迁等影响公司正常生产经营的潜在风险。 四、报告期内发行人核心技术收入占比较低 发行人的核心技术产品收入为特种气体及其相关技术服务收入，包括特种气体产品收入以及为相关客户提供的高纯洁净供气系统的设计、安装服务。 报告期内，发行人核心技术产品收入占营业收入比例较低，2016 年、2017 年、2018 年、2019 年 1-6 月，其占比分别为 52.20%、47.70%、51.61%、53.29%。

　　五、报告期内发行人特种气体收入增长缓慢

　　报告期内，发行人特种气体收入分别为 34,889.65 万元、36,867.86 万元、 38,999.22 万元和 20,862.52 万元，呈现逐年增长趋势，但增长速度较为缓慢，其 中 2017 年、2018 年、2019 年 1-6 月，发行人特种气体收入同比增幅仅为 5.67%、 5.78%、16.88%。 报告期内，公司特种气体收入增长缓慢，除产能受限外，还受公司技术水平、特种气体产品获得终端客户认证时间、半导体产业发展速度、市场竞争情况等多因素影响。 发行人提醒投资者关注特种气体收入增长缓慢从而影响发行人市场竞争力的相关风险。华特气体中签率公布时间为12月17日。

　　688268华特气体招股说明书目录如下

　　发行人声明 ...................................................................................................................2

　　本次发行概况 ...............................................................................................................3

　　重大事项提示 ...............................................................................................................4

　　一、本次发行相关各方作出的重要承诺.............................................................4

　　二、发行上市后公司的股利分配政策.................................................................4

　　三、特别风险提示.................................................................................................4

　　目录................................................................................................................................8

　　第一节 释义 ...............................................................................................................17

　　一、普通术语.......................................................................................................17

　　二、专业术语.......................................................................................................19

　　第二节 概览 ...............................................................................................................21

　　一、发行人及本次发行的中介机构基本情况...................................................21

　　二、本次发行概况...............................................................................................21

　　三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标...............................................23

　　四、发行人主营业务经营情况...........................................................................24

　　五、发行人技术先进性、模式创新性、研发技术产业化情况以及未来发展战

　　略...........................................................................................................................24

　　六、发行人选择的具体上市标准.......................................................................25

　　七、发行人公司治理特殊安排等重要事项.......................................................25

　　八、募集资金用途...............................................................................................25

　　第三节 本次发行概况 ...............................................................................................27

　　一、本次发行的基本情况...................................................................................27

　　二、本次发行的有关当事人...............................................................................28

　　三、发行人与中介机构关系的说明...................................................................30

　　四、有关本次发行的重要时间安排...................................................................30

　　第四节 风险因素 .......................................................................................................31

　　一、经营风险.......................................................................................................31

　　二、技术风险.......................................................................................................33

　　三、财务风险.......................................................................................................34

　　四、使用权属不完善的房产可能产生的风险...................................................34

　　五、实际控制人不当控制的风险.......................................................................35

　　六、发行失败风险...............................................................................................35

　　七、募集资金投资项目新增产能的消化风险...................................................35

　　第五节 发行人基本情况 ...........................................................................................37

　　一、发行人基本情况...........................................................................................37

　　二、发行人设立情况...........................................................................................37

　　三、发行人报告期内股本、股东变化情况.......................................................39

　　四、发行人报告期内的重大资产重组情况.......................................................40

　　五、发行人在全国中小企业股份转让系统有限责任公司挂牌情况...............40

　　六、发行人股权关系及组织结构.......................................................................41

　　七、发行人控股、参股子公司的基本情况.......................................................43

　　八、发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况

　　...............................................................................................................................55

　　九、发行人股本情况...........................................................................................63

　　十、董事、监事、高级管理人员与核心技术人员...........................................66

　　十一、董事、监事、高级管理人员、核心技术人员及其近亲属持有公司股份

　　情况.......................................................................................................................72

　　十二、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员的其他对外投资情况...73

　　十三、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员薪酬情况.......................74

　　十四、股权激励及其他制度安排和执行情况...................................................77

　　十五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员兼职情况.......................81

　　十六、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员之间存在的亲属关系...82

　　十七、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员与公司签订的协议及作出

　　的重要承诺及其履行情况...................................................................................82

　　十八、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近两年的变动情况...82

　　十九、员工及其社会保障情况...........................................................................85

　　第六节 业务和技术 ...................................................................................................90

　　一、发行人的主营业务、主要产品或服务及设立以来的变化情况...............90

　　二、发行人所处行业的基本情况及竞争状况.................................................120

　　三、发行人销售情况与主要客户.....................................................................143

　　四、发行人采购情况与主要供应商.................................................................162

　　五、与发行人业务相关的主要固定资产及无形资产.....................................176

　　六、发行人的技术及研发情况.........................................................................199

　　七、发行人境外生产经营情况.........................................................................210

　　第七节 公司治理与独立性 .....................................................................................215

　　一、公司治理制度的建立健全及运行情况.....................................................215

　　二、发行人特别表决权股份情况.....................................................................217

　　三、发行人协议控制架构情况.........................................................................217

　　四、公司内部控制制度情况.............................................................................217

　　五、发行人近三年违法违规情况.....................................................................218

　　六、发行人近三年资金占用和对外担保情况.................................................226

　　七、发行人独立性情况.....................................................................................226

　　八、同业竞争.....................................................................................................229

　　九、关联方及关联交易.....................................................................................230

　　第八节 财务会计信息与管理层分析 .....................................................................250

　　一、报告期经审计的财务报表.........................................................................250

　　二、注册会计师意见.........................................................................................259

　　三、财务报告审计基准日至招股意向书签署日经营状况.............................263

　　四、财务报表的编制基础及合并财务报表范围.............................................263

　　五、报告期内采用的主要会计政策和会计估计.............................................265

　　六、注册会计师核验的非经常性损益情况.....................................................281

　　七、发行人报告期内适用的主要税种税率及享受的税收优惠政策.............285

　　八、主要财务指标.............................................................................................289

　　九、分部信息.....................................................................................................291

　　十、经营成果分析.............................................................................................291

　　十一、资产质量分析.........................................................................................337

　　十二、偿债能力、流动性与持续经营能力分析.............................................369

　　十三、财务报告审计截止日后的主要财务信息及经营状况.........................383

　　十四、会计报表附注中的资产负债表日后事项、或有事项、其他重要事项以

　　及重大担保、诉讼等事项及进展情况.............................................................383

　　十五、发行人盈利预测信息披露情况.............................................................388

　　第九节 募集资金运用与未来发展规划 .................................................................389

　　一、募集资金运用概况.....................................................................................389

　　二、募集资金项目的基本情况.........................................................................396

　　三、新增固定资产折旧、无形资产摊销对公司净利润的影响.....................424

　　四、募集资金投入是否导致发行人生产经营模式发生变化.........................425

　　五、募集资金运用对公司财务状况及经营成果的整体影响.........................425

　　六、发行人的发展规划及拟采取的具体措施.................................................425

　　第十节 投资者保护 .................................................................................................430

　　一、投资者关系的主要安排.............................................................................430

　　二、股利分配及发行前滚存利润安排.............................................................433

　　三、发行人报告期内的股利分配情况.............................................................435

　　四、本次发行完成前滚存利润的分配安排.....................................................436

　　五、发行人股东投票机制的建立情况.............................................................436

　　六、发行人、股东、实际控制人、发行人的董事、监事、高级管理人员、核

　　心技术人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的重要承诺.....437

　　第十一节 其他重要事项 .........................................................................................460

　　一、重大合同.....................................................................................................460

　　二、对外担保情况.............................................................................................463

　　三、诉讼及仲裁事项.........................................................................................463

　　第十二节 声明 .........................................................................................................464

　　一、全体董事、监事、高级管理人员声明.....................................................464

　　二、发行人控股股东、实际控制人声明.........................................................465

　　三、保荐人（主承销商）声明.........................................................................466

　　四、发行人律师声明.........................................................................................468

　　五、会计师事务所声明.....................................................................................469

　　六（一）、验资机构声明.................................................................................470

　　六（二）、验资复核机构声明.........................................................................472

　　七、资产评估机构声明.....................................................................................473

　　第十三节附件 ...........................................................................................................474

　　一、备查文件.....................................................................................................474

　　二、备查文件查阅时间及查阅地点.................................................................474