0828 破净银行看高一线

23-08-28

今年净值1.0734

仓位100%

本日+2.18%

本周+2.18%

本月-0.38%

本季+7.73%

本年+7.34%

组合5年来最大回撤-13.40%

年内最大回撤 -12.00%，23.06.26

当前历史高点回撤-2.36%

23.05.08历史最高净值3.2641

18.05.15至今累计净值3.1870

2018年收益率-7.62%

2019年收益率+44.23%

2020年收益率+45.46%

2021年收益率+35.32%

2022年收益率+13.21%

2023年收益率+7.34%

年化收益率 **% 目标26%

可转债总数量528只

5%排位 第26名双低值134.17 目标130

10%排位 第53名双低值140.24

15%排位 第79名双低值145.98

20%排位 第106名双低值150.86

50%排位 第264名双低值168.29 目标160

破发数量8只

除强赎转债115+15%转债9只

除强赎双低值125以内转债10只

现 价 溢价率 双低值

组合均值 113.557 13.705% 127.262

双低均值 129.056 56.45% 185.506

双低中值 119.799 43.31% 163.109/168.29

今年沪深300净值0.9693，组合1.0734，领先10.41%，前高+10.23%。超额再创新高。

银行溢价率收敛策略

江阴银行仓位30% 溢价率10.94% 0.414年

无锡银行仓位30% 溢价率7.89% 0.425年

苏农银行仓位20% 溢价率25.00% 0.932年

张家港行仓位20% 溢价率10.99% 1.211年

今日操作510300高开后下降速度更快，换回无锡银行防守。

江苏银行连续破7.12元强赎价，目前12/22，后续需实现3/8。

周末四大利好，结果今天只高潮一分钟。

300超额已再创新高。

还是老老实实玩套利吧！

今晚四份中报已出，整体一般般。

江阴银行拨备覆盖率上500%大关，一个季度提升19%，继续藏利润；扣非的小雷也符合江阴前三个季度清不良，第四季度冲净利润的常用手法。

张家港拨备有所下降，不过还是高达510%。

银行的报表太容易调节了，特别是高覆盖率的银行。500%大关目前宁波银行掉队，新增江阴银行。

无锡银行，苏农银行中报则平稳一些。

昨天的四大利好，对银行来说，最直接影响是破净股融资受限。目前42只银行，41只是破净的，平均市净率不到0.50，对于大部分无法内生性增长的，必须暴拉一条路，才有资格继续融资。

今天银行股高开没别的板块多，但回撤却少得多，收盘后明显好于大盘，也就是说银行本身下跌空间不大了，有资金在流入银行。