肥灯
🚀【方正医药唐爱金团队】哈药股份(首次覆盖,强烈推荐)管理优化初显成效,营销改革及线上渠道增长亮眼
核心投资逻辑
玫瑰管理优化持续推进,报表端已初显趋势2021/1张懿宸先生担任董事长,其拥有中资本等金融机构工作经验;2022/5林国人先生升任总经理,其拥有中美史克、宝洁等国际公司的营销运营经验,新任管理层的加入为公司生产经营、销售优化以及内部管理优化带来明显变动。
玫瑰营销策略转变,线上渠道增长亮眼自林国人先生升任总经理后,公司重视纯销管理以及线上渠道的开发。在纯销管理上,公司加强对营销人员纯销KPI考核,纯销管控力的提升有助于保证公司后续的持续增长动力。在新零售布局上,2021/9公司成立哈药健康科技(海南)有限公司,该公司主要负责线上渠道的开发。
玫瑰产品梯队丰富,营养补充剂产品有较强竞争力目前公司在产在销品规352 个,2022年营养补充剂占公司工业收入46%,核心品种包括葡萄糖酸锌口服溶液、复方葡萄糖酸钙口服溶液、钙铁锌口服液。药品板块主要包块抗感染药(占比20%)、感冒药(占比13%)、消化系统药(占比7%)、心脑血管药(占比7%)、抗肿瘤药(占比4%)。
太阳盈利预测我们预测公司2023-2025年收入分别达到155.32亿元、171.83亿元、190.9亿元,对应同比增长12%、11%、11%;归母净利润分别为4.66亿元、5.54亿元、6.46亿元,同比增长分别为0%、19%、17%。对应当前股价的2023-2025年PE估值分别为18倍、15倍、12倍。首次覆盖,给予公司“强烈推荐”投资评级。
咖啡风险提示维矿市场竞争加剧、电商渠道开拓不及预期、新品推出进展不及预期、集采降价超预期。
分享:
请输入验证信息:
你的加群请求已发送,请等候群主/管理员验证。
数据来自赢家江恩软件>>
虚位以待
暂无
31人关注了该股票
长期未登录发言
吧主违规操作
色情、反动
其他
*投诉理由
答:每股资本公积金是:0.27元详情>>
答:【哈药股份(600664) 今日主力详情>>
答:哈药股份公司 2024-03-31 财务报详情>>
答:2018-05-04详情>>
答:中国证券投资者保护基金有限责任详情>>
量子计算概念大幅拉升大涨6.37%,黄金时间周期线显示今天是时间窗
当天券商板块行业早盘高开2.76%收出大阳线,近30个交易日主力资金净流出217.88亿元
金融科技概念股涨幅排行榜,浩丰科技涨幅20.06%,财富趋势涨幅20.0%
网络安全概念今日大幅上涨3.89%,受极反通道生命线压制
肥灯
??【方正医药唐爱金团队】哈药股份(首次覆盖,强烈
🚀【方正医药唐爱金团队】哈药股份(首次覆盖,强烈推荐)管理优化初显成效,营销改革及线上渠道增长亮眼
核心投资逻辑
玫瑰管理优化持续推进,报表端已初显趋势2021/1张懿宸先生担任董事长,其拥有中资本等金融机构工作经验;2022/5林国人先生升任总经理,其拥有中美史克、宝洁等国际公司的营销运营经验,新任管理层的加入为公司生产经营、销售优化以及内部管理优化带来明显变动。
玫瑰营销策略转变,线上渠道增长亮眼自林国人先生升任总经理后,公司重视纯销管理以及线上渠道的开发。在纯销管理上,公司加强对营销人员纯销KPI考核,纯销管控力的提升有助于保证公司后续的持续增长动力。在新零售布局上,2021/9公司成立哈药健康科技(海南)有限公司,该公司主要负责线上渠道的开发。
玫瑰产品梯队丰富,营养补充剂产品有较强竞争力目前公司在产在销品规352 个,2022年营养补充剂占公司工业收入46%,核心品种包括葡萄糖酸锌口服溶液、复方葡萄糖酸钙口服溶液、钙铁锌口服液。药品板块主要包块抗感染药(占比20%)、感冒药(占比13%)、消化系统药(占比7%)、心脑血管药(占比7%)、抗肿瘤药(占比4%)。
太阳盈利预测我们预测公司2023-2025年收入分别达到155.32亿元、171.83亿元、190.9亿元,对应同比增长12%、11%、11%;归母净利润分别为4.66亿元、5.54亿元、6.46亿元,同比增长分别为0%、19%、17%。对应当前股价的2023-2025年PE估值分别为18倍、15倍、12倍。首次覆盖,给予公司“强烈推荐”投资评级。
咖啡风险提示维矿市场竞争加剧、电商渠道开拓不及预期、新品推出进展不及预期、集采降价超预期。
分享:
相关帖子