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  • 作者:丘八三皮
  • 2018-05-28 14:53:56
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国电南瑞(600406,股吧【点评】 国电南瑞(600406)拟变更坏账计提政策


国电南瑞(600406)公司2018年5月25日发布公告,自2018年4月1日起采用新的应收账款坏账准备会计估计。计提政策的变更将带来净利润的显著增长。公司竞争力清晰,中期有望保持中速或以上的可持续增长。由于合并口径、费用管控、租赁项目可能提前回购、以及会计处理的变更,2018年公司归上净利润有望超过40亿元,对应增速25-30%。2019年预计增长15%以上水平,当前市值对应2018年估值约19倍,维持“强烈推荐-A”评级,目标价21-23元。


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