新基建的新能源投资逻辑

先来复盘

国外疫情防控开始抄我们作业，欧洲停摆，小国家股市直接跳闸，疫情控制不住，全球经济的根基就会受影响，基本面恶化，股票阴跌不可避免。

美股继续保持断崖式下跌中的反弹自救，熔断一次拉升一次，拉升一次再熔断一次~下跌趋势一旦形成就很难快速扭转，深V没戏。

对一个交易者来说，下跌中的每一次拉升，都是夺命而出的机会，在趋势没有反转之前，撤出来是最明智的选择~

对于投资者来说，好公司越来越便宜，已经开始一手一手的买入了~~

大A继续缩量，成交量只有8600多亿，盘面继续靠光刻胶和特高压维持人气。上周章中重提到了光刻胶涨价逻辑和特高压投资逻辑，这周纷纷上涨，目标股基本都在20%以上涨幅，这种行情吃不到肉，能喝完汤也不错。

今天来聊一聊新基建的新能源投资逻辑。

市场上对新能源的分析比较全面，但这些分析的术语过于专业，普通投资者阅读起来比较费力。

我理解的新能源分为四个部分风电、光伏、锂电、氢能。

新能源投资持续多年，还有什么新花样？

核心逻辑依然是增量。

风电的投资增量很小，国内条件好的风场有限，能建的基本都建了，新增部分会比较少。所以风电板块的公司业绩不会有大增长预期，风电塔、叶片、转子等设备基本保持一个稳定需求。

光伏的投资逻辑是增量+涨价，产业过剩多年，市场调整，光伏涨价，公司业绩好转，股价纷纷上涨翻倍，大家盯着隆基股份的股价表现就可以理解。

光伏的另一个增量来自于特斯拉太阳能屋顶预期，这个概念炒作出来了很多妖，大家盯着亚玛顿的股价表现也可以理解。

锂电的投资逻辑是替代，各大主机厂对燃油车研发的停产，未来十年是锂电新能源汽车的天下。上游的锂矿及锂电材料、中游的电池厂、下游的主机厂都充满了机会，跟踪核心公司，逢低买入就可以了。

人一辈子赚的大钱，都是趋势给的，不需要你多努力，只需要你上了这趟车就可以了。

不要用CFA的会计逻辑去锂电企业，因为这种逻辑已经让你错失了赣锋锂业、亿纬锂能、宁德时代等一批翻倍长牛股。

科创板上锂电板块的公司最多，各有特色，值得关注、值得重仓、值得期待。

氢能的投资逻辑是国家补贴，锂电属于过渡，而氢能属于真正的清洁燃料。氢能技术成熟，商用已开启，纳入国家能源战略计划重支持，未来的十倍牛股一定会出现在氢能板块。

补贴逻辑下，最先受益的是加氢站、主机厂、液氢工厂。氢能技术成熟，有市场，有预期，价格低，翻十倍只需要时间。最后聊一聊今年新能源的投资主线。

国内新能源投资锂电和氢能，锂电靠特斯拉这条鲶鱼驱动，氢能今年政策力度。

传统锂电会保持一个合理的增长速度，牛股必出，妖股可能性较低。

新基建充电桩和加氢站，锂电配套的充电桩是一个增量，未来空间比较大。

锂电产能过剩，价格持续走低，乘用车增长数量是基础，可以买一些新能源ETF，享受板块上涨收益。

去年两会把氢能源列入计划，短时间催生了美锦能源这种大妖，今年两会应该还会有利好，跟踪产业链中有核心技术、有市场有客户的公司，逢低可以买了。

祝大家捡钱快乐~~