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66-100亿算是合理的估值水平吧,但不排除市场疯

  • 作者:好一头花猫
  • 2019-02-28 09:43:29
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66-100亿算是合理的估值水平吧,但不排除市场疯狂起来的情况。算是下有保底,上不封顶。1、Q1-Q3净利润541万,Q4单季度净利润2748万,已经恢复到正常水平。
2、前三季度共计计提资产减值损失1879万,公司在2018年摊销限制性股票激励费用,2018 Q3的管理费用已经多出近2000万。排除计提的资产减值损失和股权激励费用支出,2018年业绩大概能够在多出近2500万以上。
3、根据机构预测5G的整体资本支出至少是4G的1.5倍左右,假设新易盛在2019或2020年业绩同比增加1.5倍,也就是1.65亿左右,在景气周期光模块企业的估值在40-60倍左右(参照新易盛、光迅科技等企业历史PE),则对应市值66-99亿。
等待机会。

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