【量化操盘训练】2018年规避90%风险的选股方法

第一个，科学分仓。不同板块不同战法分仓。短中波段分仓。不要重仓去赌一只股票，这样死的太快。而且如果重仓，遇到意外的黑天鹅，不管你平时多牛气，一次就死掉了。而科学分仓，即便踩雷，也是一部分，其他的仓位可以抵消。

大家思考一下，现在还没有喜欢重仓赌一只股票的呢？肯定有，但不希望你们这样做。不要只到外边某些XX吧里面的散户经常说自己满仓哪只股票大赚多少。但，实际上大家仔细去的时候，会发现，市场大跌的时候，这些X吧里面都是骂人的抱怨的，说明了，大多数人是被深套的。

现在不是逮妖股的时代了，付出代价太大。一个不留神就崩盘连续跌停，没法玩的。即便是2015年的牛市，也不需要逮妖股，能够对一只股票拿的住就会赚钱。所以任何时候去捉妖，实际上是太高估自己了。无论一只股票基本面有多好，无论对方是【贵州茅台(600519)、股吧】还是什么牛股，不把鸡蛋放在一个篮子里面是一种则。大家布局茅台的基金，有哪一个是只买茅台一只股票的？很多人想不明白这个道理。

第二个业绩为王。亏损股涨上天都不能碰。2015年垃圾股涨上天，很多散户习惯了这种。曾经有段时间主力还喜欢炒作ST，越是亏损股越去炒。但今后不行了，亏损股，一个不留神就退市，停牌一字跌停再退市，这几天已经好几只这样的股票了。老庄股坚决不碰，主力控盘度越高的股票，在过去是越容易涨的，但是在存量资金博弈的时候，散户不去买，主力自己抱着没用处，出货的时候就会引发崩盘。有黑天鹅的坚决不碰。选股首先要注意基本面和业绩。

有没有亏损股涨的还不错的？你怎么认为 这个不错的标准了。比如，你以涨停板来评判，那自然是有的。比如今天涨幅榜的第一名，【新时达(002527)、股吧】，一字涨停板。业绩就是亏损的。

如果你有自己的选股系统做超跌涨停板，自然是可以做的。但也需要带好止损位。但，如果你没有这样的针对超跌的选股思路，那么一定不要碰。碰了，不想走，最终就亏直接总账户减一半。前两天有个股民在某只股票上满仓亏去了50%，来咨询，我说不好给你建议，但股票毫无投资价值，从安全角度上，不能再满仓等了，否则还有新低怎么办。他说，不忍心减。万一有五个一字涨停板呢？亏损就回来了。这就是痴人说梦了。

这里提到的止损位就是第四个注意事项。任何股票，不管多么好，都带好止损位。大家从光伏就可以出来，一个政策引发连锁反应，你不止损，就一定被套。我们量化说不消息，是有道理的。这种消息你无法提前得知，知道的时候股票已经开始下跌了。所以干脆不消息，带好止损位，破位就走。

以上就是做股票的注意事项。我们重温一下。今天我们重来讲一讲，基本面的分析。

对于机构调研来说，得到的一线数据比我们多，自然他们对基本面更了解。而散户是通过公开数据去研判基本面情况，也就是一家企业的好坏，未来发展前景。通过各项数据，通过行业数据，等等。但，真让散户去做这些，太复杂太难了。

有没有更简单的方法呢？其实，我们几个重要地方就可以了。不需要搞的太复杂。因为基本面属于一个参考，2016年以前是次要参考。而之后就属于首要参考了。比如，【同花顺(300033)、股吧】软件上， 按键盘的F10，可以调出这只股票的大体基本面情况。按F10调出来后，分为两个重要模块。第一个是公司概要，主要是一些指标数据。第二个是下方的近期重要事件，也就是新闻公告等。

我给大家标注几个地方，大家后期参考这些就可以了。不需要太深奥。因为股民不可能是研究员。我们需要一个大体的稳定股票，然后通过捕捉主力的操盘手法来选股。

第一个，黄色框内。这个是最重要的指标。每股收益如果为负数，那么就是典型的亏损股。所以，首先这里是否是负数。负数直接剔除掉。

第二个，白色框内，营业收入净利润增长情况。当然是双增长最好了。如果是下降的，也不能太多。比如图中下降80%，就有多了

第三个是绿色框每股经营现金流、净资产收益率。这两个地方，为正的时候最好。对于一些回款周期长的企业，每股经营现金流可以为负数，这个也比较正常。净资产收益率最好不要为负数。

第四个，就是红色框的市盈率，当然越低越好了，当然也不能是亏损的负数。

这属于第一个要。第二个要就是近期重要事件，也就是企业的新闻公告。这里面关注的就是业绩预告。以及有没有潜在的黑天鹅事件。比如下图这个，就有一个民间借贷诉讼。这种不算什么大官司，但在企业本身就是亏损的，举步维艰的时候，官司缠身。一个不留神就是连续一字跌停板。墙倒众人推。并且图中案例，还有多项造假事件

基本面不是万能的。我们基本面是为了配合量化选股使用。用基本面尽可能排除一些潜在威胁，让选股成功率更高。但基本面有时候会有滞后性，你无法第一时间去获得这些内幕消息。但你可以通过技术面来反推出这个股出现了问题。这就是基本面和技术相辅相成。

不少同学问什么样的股市老庄股。

大家金盾股份 300411 这个案例。从停牌后，就出现了一系列的黑天鹅。又是亏损，又是官司，又是造假，简直要退市的节奏。如果你无法提前知道这些，可能也会被套进去，因为停牌了。复牌后一字跌停。但，如果你可以识别老庄股，就可以完美躲避。

大家金盾股份2017年以来的走势。横盘震荡，没涨也没跌。但是反复出现上影线和下影线。跌不动，是因为主力高度控盘，他不卖就跌不动。涨不动，是因为没有人买，其他主力不买，大多数的散户也不买。就好比是一潭死水。这种股不能碰。10个里面有8个是要崩盘的。2个可能会涨，但风险和机会真的不成比例。

所以说，基本面和技术面要相辅相成。选股首先参考基本面，有问题的，亏损的，坚决不碰。涨上天也不碰。老庄股不碰。这样就可以规避50%的风险。然后选股的时候捕捉强势主力，又可以规避30%风险.带好止损位，规避10%风险。这个流程下来，规避90%的风险，就不会出现深套了。

如果再加上仓位的分仓配置。规避风险可以超过90%以上的。你2成仓踩雷和8成仓是完全不同的结局