【2021.4.23晨会观】消息面公募基金一季

【2021.4.23晨会观】消息面公募基金一季报披露完毕。数据显示，一季度公募基金未大幅减仓，在全部可比的基金中，与去年四季度末相比，全部基金平均股票仓位从73.15%微降至72.50%，仅下降不到1个百分。在持股集中度继续上升的情况下，基金重仓方向转变，资金流向估值更为合理的金融、公用事业等板块，前期热门白马股遭大幅减持。

 【盘面关注】维持昨日观。

 【板块方面】近期游资布局未来VR爆发的逻辑，主要因是部分机构预测，今年全球游戏机销量5500w台，VR设备出货量预期1500w台，渗透率反而高于2019年的TWS。目前歌尔正在被资金抱团，通过股价积极表现来反应这个预期，立讯精密作为消费电子产品也在跟涨。这个逻辑预期还是当波段投机预期。因为那一年有漫步者等一众波段机会，所以VR这块虽然逻辑略牵强，但还是值得跟踪研究，目前龙头就是歌尔股份，在歌尔股份大涨的情况下，蓝思科技和立讯精密也会联动上涨，这两者之间比较好蓝思科技。

另外要注意的是核心资产里韦尔股份、【中科创达(300496)、股吧】也会受益VR产业趋势。 券商。一季度证券印花税接近2018年总和，持续推荐在人民币持续走强的背景下券商板块或可以中线布局。

 【操作建议】在多重调整结束号不断呈现之际，实际上当前行情已经悄然启动。我们从上周开始强调可逐步开始进行低吸，尤其是在很多个股已经不创新低的前提下，实际上这里的反复都是比较好的低吸的良机，整体反弹的趋势也有望延续。（以上内容仅供参考）