古泉跟踪科德数控之投资者关系活动记录表V20210916

2021年9月16日    来源科德数控公司

参与单位名称（略）

时间2021年9月14日 1500-1600、2021年9月16日 900-1000

地点大连经济技术开发区天府街1号

公司接待人员姓名董事、总经理 陈虎，董事会秘书、财务总监 王岩，副总经理 李文庆、汤洪涛，董事、董事长助理 朱莉华

投资者关系活动主要内容介绍 

一、公司董事会秘书介绍公司情况

科德数控做为一家机床行业的上市企业，与国际、国内其他一些机床企业有本质区别。公司的发展路径是先做数控系统，再做数控机床。在国际上既做数控系统又做数控机床的企业较少，与日本大隈相似。科德数控产品以高端的五轴联动数控机床为主，2018-2020年，公司销售的98%以上的整机产品都是五轴联动机床。

公司优势

1、科德数控是中国国内极少拥有“五轴数控机床+高档数控系统+关键功能部件”完整产业的制造商，公司完整产业链形成了公司独有的优势。1）关键功能部件自主可控，不受国外限制。2）成本可控。3）可以根据客户需求做定制化开发。

2、技术水平对标国际先进产品。数控系统对标西门子840D，机床对标哈默、斯达拉格等产品。公司有89项发明专利，其中国际发明6项。正在申请的专利有20余项。承担了29项国家重大科技专项。其中3项做为牵头单位，其余26项属于参研单位。承担其他8项国家课题。公司注重实战。从客户持续采购情况可以看到，公司产品与国际先进产品在同一工况、同一技术要求下，能够满足客户高端加工需求。

3、服务优势。售前技术支撑，快速为客户制定适合的加工工艺方案并进行样件加工，为用户提供定制化的服务，通过交钥匙工程来促成销售订单，与客户建立稳定、长久的合作关系。售后服务能够快速响应客户需求，收费合理。

4、产品布局基本完成。四大通用平台（立加、卧加、卧式铣车复合、龙门）、两大专机平台（叶片机、工具磨）。高中搭配布局上述产品是高端KD系列，公司又推出中端德创系列。德创系列主要选用国产优秀基础部件，能够满足五轴设备需求，也能提高国内基础部件生产厂商水平。

5、下游客户布局基本完成。航天航空和军工是公司最大的客户领域，航空包括中航发动机、中航工业两大集团，中航发动机下面的主机厂都有公司产品；中航工业下面的研究所和生产企业也有我公司产品。航天包括航天科工和航天科技。军工领域包括电科集团、中核工业、中船重工等都是公司客户。汽车领域主要针对附加值比较高的汽车发动机等。如在广西玉柴做了国五换国六产线；在江苏有很多客户做发动机涡轮增压器。由于新能源汽车领进域未来发展前景广阔，我们也很关注新能源汽车领域动态，在整机方面，公司准备了加工新能源汽车电机壳体的卧式铣车复合加工中心；在功能部件方面，公司的电机产品与新能源汽车部件、电池厂商有合作。在刀具领域，全球刀具市场向中国市场转移，公司推出五轴工具磨床，目前株洲钻石是我们刀具领域最大的一个客户，现场46台五轴工具磨床组成了完整的刀具加工生产线。

二、交流部分

1、问功能部件是促成机床效能的重要组成部分，目前是否存在“卡脖子”的功能部件，是否会对公司造成影响？

答目前公司关键功能部件均为自主研发，如数控系统、伺服驱动、电主轴、转台、传感器、电机等，并已应用在产品上。其他基础部件，如导轨、轴承、丝杠及光栅尺等，虽然公司没有自制，但已与国内合作伙伴建立了密切的合作关系，并且在公司部分产品上已经应用了国产部件，且达到了预期效果。
 
2、问是什么样的契机促使公司实现五轴数控机床自主研制？

答（1）公司发展历史可追溯于股东光洋科技集团，自1993年光洋成立起，开始涉足工业自动化领域，其主要客户为日本三洋、东芝、德国因代克斯等。多年的研制经验解决了数控系统中重要的电控部分的中可靠性、成熟度等问题，奠定了电控部分的基础条件。（2）2000年光洋决定向高端领域迈进，开始了数控系统的研发。（3）2007年现科德数控总经理陈虎博士加入光洋集团，带领团队，完成了高档数控系统的研发工作。公司各类数控机床、机器人或其他控制产品等，均通过这一套数控系统完成控制。在国际上，只有西门子及少数巨头企业的产品可以做到这一点。（4）为了解决国产数控系统推广应用难的问题，2008年成立科德数控主要进行整机装配，通过整机验证平台数控系统和关键功能部件的可靠性，并提升技术能力。（5）2009年国家推出04重大专项，公司的基础研发得到支持，数控系统和关键功能部件的研发取得突破性进展。同时国家重大专项给了公司重要的平台和高端客户建立合作，并得到试错、改进的机遇。公司产品在航天领域磨合了三年，性能、精度、稳定性和可靠性上得到大幅提升，产品得到认可和应用，这也为公司走向民用市场夯实了基础。
 
3、问公司的扩产方向主要是围绕数控系统、整机、还是功能部件？

答公司扩产前，如2019年-2020年，机床年产在100台左右，扩产的因素复杂，涉及场地、设备、人员、外协和资金等。（1）场地公司已于2020年完成搬迁工作，由1万平扩展到4万平，解决了场地建设问题。（2）设备公司对厂房进行恒温恒湿管控，保障设备平稳高效运行。引进贴片机以及电机自动化及半自动化产线得到应用，部分部件和整机已具备扩产条件。（3）人员公司2021年上半年照比2020年增加21%的生产人员，经过专业化培训后，结合作业指导书，上岗人员具备了独立生产、安装、调试的能力。（4）外协首先公司在银川设立电主轴生产基地，目前产量10根/月，计划明年产量20根/月，这样和大连产能齐头并进共同加工生产。另外公司已经精选外协供应商并确定了长期合作伙伴。（5）资金公司会采用各种方式筹措资金，力争按原募投项目在2024-2025年达产年实现500台整机产能。
 
4、问中国机床行业企业分布相对比较分散，未来行业是否会出现几家独大的情况？

答中国机床领域，已经发生了重大的变动，国内民营企业快速崛起。随着制造业转型升级，未来中国机床领域由中低端向高端领域转型趋势明显，公司认为未来会高端机床企业集中度会越来越高。
 
5、问公司研发人才主要是内部培养还是从外部挖掘？

答公司研发团队分通用技术研究院和机床产品设计院两部分。（1）通用技术研发（系统、驱动、电机、传感等）不但可以应用到机床行业，还可以应用到工业自动化、机械、半导体等领域。这部分研发人员公司主要从在校大学生中选拔人才，如东北大学、哈东大、大连理工等东北地区高等院校。（2）机床相关的产品研发（功能部件、整机）人员，公司除了从高校选择外，也会从同行业吸收一些精英。也有国外的中高层管理人员和技术人员。

公司会根据实际需求来选择适合公司的研发人员，会把已形成的研发成果固化起来，强调体系化作战。
 
6、问公司的功能部件未来会单独出售么？

答公司一直坚持在做功能部件销售，每年约10%的收入是数控系统及电机等功能部件，这部分零部件是通用产品，除了机床行业，在其他机械、半导体、军工等领域市场容量也非常巨大。从公司现有客户数量来看，其他行业多于机床行业。希望以电机做牵引，辐射到工业控制、机器人、军工等领域。未来新能源汽车会广泛使用电机产品，公司率先做电机的扩产准备，已经购入了电机自动化生产线。未来期望数控系统及关键功能部件销售占比与整机各占一半。
 
7、问公司员工激励机制？

答日常以绩效考核进行人员管理与激励。公司上市前预留了员工持股平台，陆续会把这一块做为核心员工激励方案。资管计划也有核心员工参与。公司会采用各种形式的股权激励计划使员工利益与公司利益息息相关，公司越做越大，员工收益会越来越多。
 
8、问国企、央企会有一些设备国产化率的要求么？会有公司主动来找公司做设备采购么？

答机床本身就是一个充分竞争、充分市场化的行业，不论何种政策环境下，最终都是依靠以产品质量和性价比来取胜。公司始终坚持市场化发展，坚定踏实的做出好的产品，来满足各类客户的需求，最终要实现为客户创造价值。
  
9、问公司为什么会进入电机行业，是因为公司制造机床，在这方面有优势，还是因为符合公司战略？

答公司做高档数控机床，前期国产电机很难满足高档机床的性能要求，进口电机价格高，在技术满足整机需求上也存在障碍，因此公司自行开展研制。从市场端来看，电机的其他行业需求包括自动化、系能源汽车、机械、军工远大于机床行业，应用领域非常广，公司为此也在积极扩产与开拓市场。

10、问公司销售给株洲钻石的磨床与科德主营的主流五轴产品有何区别？

答五轴工具磨床也属于五轴机床，是专门用于刀具加工的。

11、问给军工、汽车等客户提供的产品是什么形式，单机还是产线？

答原来以单机为主，陆续也有了产线的订单。自动化产线在国内会有逐渐推广的趋势，公司希望有这样的机会为越来越多的领域提供产线方案，做自动化产线附加值相对较高。

12、问做产线除了提供五轴设备，还提供什么？毛利率相比设备是否有不同？

答产线的全套解决方案都是交给公司来做的。公司产线可以提供工装夹具、软件、管控系统等。毛利率根据具体产线的具体情况而定。