俩大肉签一定要申购！！亚康转债、华特转债申购分析！！

★亚康转债申购分析

新债基本息

~图片来自集思录

亚康转债（申购代码370185，配债代码381185，正股简称亚康股份，正股代码301085）

债券评级A+，评级一般

发行规模2.61亿，规模较小（规模越大，流通性越强）

中签率预测:

按照股东配售率70%，网上申购0.7亿，1000w申购人数来看，预计中签率大概为1~2%左右，中签率较小

回售条款有

下调转股价15/30，85%，条件较严苛

转股价值（越高越好）100.13，较高

公式转股价值=（转债价格÷转股价）×正股价,今日亚康股份收盘价为38.30元/股，转股价为38.25元/股

得转股价值（100÷38.25）×38.30=100.13

转股溢价（越低越好）-0.13%，较低

公式【（转债价格-转股价值）÷转股价值】×100%

已知亚康转债为100元，转股价值为100.13，公式得出

【（100-100.13）÷100.13】×100%=-0.13%

到期价值（票面利息+赎回价，越高越好）

0.4+0.6+1.0+1.8+2.5+3.0+115=124.3，票面利息不错

公司介绍

北京亚康万玮息技术股份有限公司主营业务是向政企客户提供计算、存储、网络等算力设备的销售服务，即IT设备销售业务（系统集成）；向算力园区、数据中心、智能计算中心、云计算厂商等提供算力基础设施综合服务，即IT运维服务业务，包括IT运维服务、基础设施运维和管理服务、园区运维和管理服务等；以及为政企数字化转型提供云和数字化解决方案服务。

公司成立于2007年6月，上市时间2021年10月。目前公司市值30.64亿，当前市盈率PE39.75，PB3.93。

公司亮点领先的算力基础设施全产业链综合服务商

主营业务为大中型互联网公司和云厂商提供IT设备销售及运维服务。

所属行业 IT服务Ⅱ

行业排名第115名

业绩情况

年度净利润为 0.77亿元 同比增长9.13% ，总营收 14.59亿元 同比增长24.06%

质地及同行业相似的可转债质地尚可，太极转债

近期正股走势

价格预测

根据债券评级为A+，溢价率当前为-0.13%，同行业对比转债上市溢价，小鹏给40%左右的上市溢价，合理的上市价格会在136~141左右，一签收益大概为400元左右

小鹏打新建议积极申购！！！

（建议评级积极申购~可以申购~谨慎申购~放弃申购）

★华特转债申购分析

新债基本息

~图片来自集思录

华特转债（申购代码718268，配债代码726268，正股简称华特气体，正股代码688268）

债券评级AA-，评级一般

发行规模6.46亿，规模较小（规模越大，流通性越强）

中签率预测:

按照股东配售率70%，网上申购2亿，1000w申购人数来看，预计中签率大概为1~2%左右，中签率较小

回售条款有

下调转股价15/30，85%，条件较严苛

转股价值（越高越好）102.56，较高

公式转股价值=（转债价格÷转股价）×正股价,今日华特气体收盘价为86.38元/股，转股价为84.22元/股

得转股价值（100÷84.22）×86.38=102.56

转股溢价（越低越好）-2.50%，较低

公式【（转债价格-转股价值）÷转股价值】×100%

已知华特转债为100元，转股价值为102.56，公式得出

【（100-102.56）÷102.56】×100%=-2.50%

到期价值（票面利息+赎回价，越高越好）

0.3+0.5+1.0+1.5+2.0+3.0+115=123.3，票面利息不错

公司介绍

广东华特气体股份有限公司主营业务为特种气体、普通工业气体以及相关的气体辅助设备与工程的生产和销售。

公司成立于1999年2月，上市时间2019年12月。目前公司市值103.92亿，当前市盈率PE51.93，PB6.77。

公司亮点国内最大的民营特种气体及相关设备供应商之一

主营业务特种气体、普通工业气体以及相关的气体辅助设备与工程的生产和销售。

所属行业 电子化学品Ⅱ

行业排名第9名

业绩情况

年度净利润为 2.00亿元 同比增长54.75%，总营收 18.05亿元 同比增长34%

质地及同行业相似的可转债质地尚可，南电转债、晶瑞转债

近期正股走势

价格预测

根据债券评级为AA-，溢价率当前为-2.50%，同行业对比转债上市溢价，小鹏给30%左右的上市溢价，合理的上市价格会在133~137左右，一签收益大概为350元左右

小鹏打新建议积极申购！！！

（建议评级积极申购~可以申购~谨慎申购~放弃申购）

末注意啦，所有息只供参考和学习，股市有风险，入市需谨慎~~~