【申万宏源计算机】创更新20221114短期是

【申万宏源计算机】创更新20221114短期是博弈，长期是趋势，如果再回调，依然可上车

[玫瑰]既然是长期最确定的方向之一，那么买创可能未必是风险偏好高，可能是中或者低风险偏好。如果，短期挫折（任何产业趋势都不会一路坦途），都是可以上车机会。

[玫瑰]本轮创，扩散化显著。原因是整个IT系统都有重构需求且计算机持续低配，即使反弹至今，筹码、估值、业绩仍有相对优势。如果对上一轮创有“业绩阴影”，可以重点配置
[爱心]创相关度较高的白马金山办公、中控技术、深服、恒生电子、纳思达等。

[玫瑰]先软后硬思路依然成立，基础软件方向里面操作系统和数据库是重点。操作系统是标配，数据库仍然有较大预期差，包括格局、盈利兑现能力等。
[爱心]相关公司中国软件、太极股份、海量数据。

[玫瑰]CPU同样作为核心方向，深度回调后，长期配置机会较佳。短期产业“传言”较多，不如摒弃短期争议，CPU更适合“风物长宜放眼量”。
[爱心]相关公司海光息、龙芯中科、中国长城。

[爱心]市场关心还有哪些新标的？
1）CAD国产替代新核心【创意息】（子公司Solidedge重要合作堪比海光Zen1架构合作）。
2）华为产业链扩散【软通动力】（鸿蒙生态及相关基础软件优化适配）、【拓维息】（鲲鹏整机和鸿蒙适配）等。

[红包]政务一体化大数据，寻找“局部产品化”公司，已有一定涨幅，若切换明年估值，仍有空间，且均有自下而上逻辑。
[爱心]相关标的税友股份、中科江南、博思软件、新点软件等。

[礼物]重要报告如下
[爱心]【创数据库深度】
[爱心]【国产CPU系列深度3篇】
[爱心]【EDA系列深度4篇】
[爱心]【金山办公重要深度历史3篇】
[爱心]【7月以来连续从“芯”到云加推点评及电话会议N篇】
欢迎随时交流~