5.31-7.29操作复盘

5.31日，我开始认真在雪球上记录自己的投资日记，到今天，7.29，现在也接近两个月。雪球上面开的模拟盘，基本和我实际操作同步，由于是资金不大，采用的仓位策略是满仓3支以内的个股。今天对自己近两个月的操作进行一下复盘和思考。

【安井食品(603345)、股吧】：从盈利10多个，到平出，坐了一个小过山车。谈谈对安井食品的法。

基本面简单定性分析：火锅料行业龙头，行业层面：火锅是餐饮行业里面的最大的一个分支，并且能够突破地域限制，全国扩张，普通人的社交活动中少不了火锅的身影。虽然安井食品火锅料供应商的龙头，但是终究也还是普通食品，有保质期短的特性。因此经营策略上：安井采用高质低价的策略。正是因为这些特性，行业马太效应明显，容易强者恒强。总的来，说是一般行业里的好公司。

买入安井食品的理由:

1、消费股，行业马太效应明显，确定性强。

2、前面章分析过，消费品行业最重要的分析方向是价格，安井食品的从某种程度上来讲是不具备提价权的公司。18年底，由于成本提升，安井食品进行过取消终端优惠，进行了被动提价。

3、成长：成长性应该是安井食品最大的。安井食品行业特性决定了，公司会采用外延式成长。公司首发上市融资5.4亿，产能都是满产，2018.7.10日，发行可转债，再融资4.87亿。产能依然不足，近期又宣布会继续发行可转债。上市两年，两次巨额再融资，先不谈可转债对始股权的摊薄效应，从体量上来，相当于再造一个安井。有兴趣的可以去估算一下股权的价值增长比例，章不做定量分析。

卖出理由：走势太肉，忍不住想操作，当然后面继续上涨的概率也非常大，但是实在是太肉，所以在触及止损位附近，采取了换入【立讯精密(002475)、股吧】的策略。

立讯精密：7.16日换入立讯精密，目前正常持有，受益于华为5G手机消息的刺激，5G版块近期短线有所表现。

简单定性分析：涉及很多技术和创新层面的东西，大多数人听不懂，不如不写。一句话精密制造龙头，受益5G行业发展，确定性依然高。5G可以说是科技股领域里面最大的一次具有确定性的科技股投资，这个版块产业链中的股票一定有不少能走出10倍股。

操作计划：按技术分析止盈止损，目前正常持有。

思考：安井食品，从股东列表的角度来，安井食品是典型的公募运作的股票，由于没有什么亮眼的题材，私募和游资对安井食品并不感冒，预计后期也依然会按这种比较肉的走势运行。而立讯精密，由于具备很好的题材，有游资和私募公募共同参与，因此走势相对凌厉。游资私募公募能形成合力是一个非常有趣的现象，目前市场上聪明的游资也在转型基本面，随着A股监管趋严，相这会是下一代重要的操作模式。不能对这种现象视而不见。