悲观者正确，乐观者前行

年前没想到湖北和武汉的疫情如此严重，但在年后指数-7%的当晚明确了要抄底，理由是只要疫情控制住，下跌的逻辑就不存在。在有卷可抄的情况下，这回新冠在国外的表现和影响出乎意料，但我认为别慌，明天下午两前若有大跌会是不错的买，上证-2%，创板-3%算大跌。

A股上周下跌的因有俩，一是经过连续大涨，尤其在半导体刺激下盘面情绪集体高潮后，有调整需求；二是疫情在国外超预期，导致全球股市大跌，美股指数单周跌超10%，是08年金融危机以来最差的一周。

如果以上两影响能被弱化，市场的情绪就会修复。

1、先半导体，连锤3天后，龙头开始有资金接盘，尤其是在指数杀跌时，行业龙头韦尔股份、兆易创新出现反弹，情绪龙头【晶方科技(603005)、股吧】午后一度冲涨停。最凶的空军能被稳住，对大盘是好事。

关于半导体，虽然我也认为风险大，但周四晚说了次日再杀已不宜卖，并举了兆易创新的例子。是否见顶不好猜，行业龙头更是，因为资金介入很深，就算散户追入也不太可能会挑200块的维尔和300块的兆易。

2、再国外疫情。和湖北武汉一样，之前不够重视，但在系列强干预后，我认为疫情能被控制的可能性很大。除伊朗，最严重的韩国死亡率是0.48%（累计确诊3526，死亡17），实际会更低，因为死亡数很难漏，但确诊数肯定有漏。而新加坡无为而治的成效还真有亮眼。

3、补充一，近期沪深两市的成交额持续破万亿，并刷新了2015年11月以来的新高。从悲观，调整后再往上时会面临大压力；但换个角度想，这波进场资金不像是干短线，历次大行情前，在相对低位都有过放量，并且总会先有一个指数和领涨板块率先起来。

总之，3000下方，踏空的风险比做错的风险要更大。

主线方面，之前提及的云计算、特斯拉以及5G在交通领域的应用（车联网路网建设）三个方向的观没变，需要提醒的是，不能出现浮亏就马上想到补仓。

盘中能出主流地产股保利、万科、金地都有资金买入，虽然没能出地产股的长期发展逻辑，但由于韧性强，业绩好，遇到下跌就可以考虑干一把，其中金地的弹性相对更大，短线一般选它。

券商板块，之前说过龙头券商在1.5倍PB下，遇到大跌是可以捞的，上周的华泰其实蛮符合的，虽然自己没买，但参考上述方法买入，长期来不用慌。

目前加至8成仓，如果明天有大跌（创板-3%）就满上，如果直接反弹就持股不动。目前主要持有了特斯拉+车联网路网建设+药明康德+快递。

悲观者正确，乐观者前行，这里不用太担心，跌下去更多的应该是到机会。