08:20【券商晨会观点速递】①中原证券给予有色金属行业“同步大市”评级

08:20【券商晨会观点速递】①中原证券给予有色金属行业“同步大市”评级

中原证券指出，截至7月底，有色板块PE为20.19倍，贵金属板块PE为18.66倍，工业金属板块PE为16.91倍，稀有金属板块PE为23.62倍。A股市场7月宽幅震荡，受到国际形势复杂多变、全球通胀高企、新冠疫情反复以及俄乌冲突影响，大宗商品波动加剧，给予有色金属行业“同步大市”评级，建议关注铝、锂板块。

②中建投钙钛矿电池转化率实现突破，TCO导电玻璃有望随之放量

中建投认为，近日钙钛矿光伏电池技术持续取得突破，在未来，发电效率高、生产无污染的钙钛矿电池有望成为光伏市场新的增长点。透明导电（TCO）玻璃是薄膜电池制造的基础之一，未来市场需求将快速增加。目前国内TCO玻璃售价（不含税）约为60元/平米，随着规模化生产以及技术提升，未来有望下降至40元/平米。以此测算，TCO玻璃的全球市场空间约为100亿元，国内市场空间约为57亿元。

③海通证券计算机行业处于历史二重底，整体存在较大向上空间

海通证券认为，第二季度计算机行业机构（基金和基金管理公司）持仓水平继续下跌，刷新十年来历史最低点，达到2.0%。计算机公司估值于2022年4月底到达低点后小幅上扬，但整体来看仍处于底部位置。无论是从持仓的角度还是估值的角度来看，目前计算机行业均处于历史底部的位置，达到了二重底，这也意味着计算机行业未来存在较大的向上空间。

④国盛证券基础化工产业链上游估值方面还存在一定重估空间

国盛证券研报指出，基础化工产业链当下供需矛盾最突出的环节仍在上游资源端，近期能源价格回调更多是对未来衰退预期的演绎，并非真实的需求走弱，在国内稳增长趋势下，上游依然是盈利最确定的方向，同时估值方面还存在一定重估空间。

⑤天风证券动力电池装机放量，回收再利用市场潜力十足

天风证券研报称，2021年我国动力电池装机量达到154.5GWh，同比大幅增长142.9%，装机规模受新能源车销量景气拉动而快速放量；动力电池回收作为锂电池后周期行业，需求有望受产业链景气传导而逐年走高，预计2030年我国动力电池总退役量有望达到380.3GWh，2021-2030年十年CAGR高达48.9%，未来有望呈现指数式增长。从长视角来看，行业当下正处于长景气周期的起跑点。