老M技术卡脖子下光刻胶---国产替代迫切现状

光刻胶是一种关键材料，主要用于PCB（印制电路板）、LCD（显示屏）和半导体（芯片）的制造过程中，半导体光刻胶技术还要求最高，PCB光刻胶最低。

目前全球光刻胶基本由日本寡头垄断，JSR、东京应化、越化学、富士电子材料四家市占率高达72%，中国大陆份额不足10%。
国内光刻胶有94%是PCB光刻胶，中国大陆的PCB光刻胶在全球份额高达70%。

在高端的半导体光刻胶领域，我国与全球先进水平有近40年的差距。根据技术含量不同由高到低为ArF、KrF、g线/i线光刻胶，日本厂商市占率分别为93%、80%、61%；

LCD领域，默克、东进世美肯和东京应化三者合计占据94%的市场。

中国在高端光刻胶领域几乎是空白。

中国光刻胶市场稳定增长，主线为国产替代

近些年全球半导体材料市场受周期性影响较大，特别是中国台湾，韩国两地波动较大。北美和欧洲市场几乎零增长，日本则陷入负增长，只有中国大陆能持续增长，背后是国产替代的逻辑驱动。

下面 中国光刻胶的状况

从国产化进程
1）PCB光刻胶已占全球七成市场，目前中国PCB产业增速仍高于全球平均，后续仍有增长空间；

2）LCD光刻胶国产化率不足5%，市场由德日韩垄断，在细分的LCD触摸屏光刻胶领域，苏州瑞红（晶瑞股份子公司）市占率达到30%-40%，其余细分领域国产化刚刚起步；

3）半导体光刻胶最低端的G线、i线光刻胶领域，北京科华和晶瑞股份子公司苏州瑞红都已量产；KrF光刻胶领域，北京科华已通过客户认证，开始量产，苏州瑞红还在中试，仍未量产；ArF光刻胶领域，北京科华、南大光电、上海新阳都还在研究阶段；最先进的EUV光刻胶领域，研发需要EUV光刻机，国内未涉及。

总结一句话最低端PCB光刻胶国产化已基本完成，LCD光刻胶只有部分领域刚开始国产化；半导体光刻胶国产厂商也只能替代最低端的领域。
要实现完全的自主可控还需要很长的路要走。

曲折中发展


两大因素加速光刻胶国产替代
本次华为被美国全面封锁，进一步刺激半导体国产化进程。国内仍有两大因素同时加速
1）大基金二期补短板
大基金一期对材料的投资仅有4%，目前二期已出手22.5亿美元加码制造环节的中芯国际，后面必定补齐一期在设备和材料领域的短板；

2）LCD及晶圆产能东移

2020年至2022年是中国大陆晶圆厂投产高峰期，预计2022年大陆半导体光刻胶市场规模将接近55亿元；

面板产业也在向大陆转移，目前大陆产能第一，配套LCD光刻胶的产能也将逐步跟上，预计2022年大陆面板类光刻胶总需求达到15.6亿美元。

3）南大光电ArF光刻胶取得重大突破可用于7nm工艺
作为半导体卡脖子的技术之一，很多人只知道光刻机，却不知道光刻胶的重要性，这个市场也是被日本及美国公司垄断，TOP5厂商占了全球85%的份额。国产光刻胶此前只能用于低端工艺生产线中，能做到G 线（436nm）、I 线 （365nm）水平，目前主要在用的ArF光刻胶还是靠进口，EUV光刻胶目前还没有公司能生产，基本上都控制在日本公司手中。
新浪首页新闻体育财经娱乐科技博客图片专栏更多移动客闻 gt; 正 行情 股吧 新闻 外汇 新三板 行情南大光电ArF光刻胶取得重大突破可用于7nm工艺南大光电ArF光刻胶取得重大突破可用于7nm工艺新浪财经APP缩小字体放大字体收藏微博微分享标题南大光电(31.790, 2.89, 10.00%)ArF光刻胶取得重大突破可用于7nm工艺 来源雷锋网
作为半导体卡脖子的技术之一，很多人只知道光刻机，却不知道光刻胶的重要性，这个市场也是被日本及美国公司垄断，TOP5厂商占了全球85%的份额。国产光刻胶此前只能用于低端工艺生产线中，能做到G 线（436nm）、I 线 （365nm）水平，目前主要在用的ArF光刻胶还是靠进口，EUV光刻胶目前还没有公司能生产，基本上都控制在日本公司手中。

不过EUV光刻胶也不是急需的，因为国内目前还没有EUV工艺量产，193nm的ArF光刻胶更加重要，目前国内有多家公司正在攻关中，这种光刻胶可以用于28nm到7nm工艺的先进工艺。

今天，南大光电在互动平台表示，公司的ArF光刻胶正在按计划进行客户测试，这意味着国内的ArF光刻胶技术取得了重要突破，从研发开始走向生产。

光刻胶市场空间
1、全球光刻胶需求不断增长
在半导体、LCD、PCB 等行业需求持续扩大的拉动下，光刻胶市场将持续扩大。2018 年全球光刻胶市场规模为 85 亿美元，2014-2018 年复合增速约 5%。据 IHS数据，未来光刻胶复合增速有望维持 5%。

LCD光刻胶需求快速增长

全球面板市场稳步上升，产能向大陆转移，催生 LCD 光刻胶需求增长。

据 IHS 2019年 6 月发布的数据，2019 年全球 TFT-LCD 和 OLED 整体平板显示容量约为 3.34 亿平方米，2023 年有望上升至 3.75 亿平方米，其中，TFT-LCD 面板市场容量约为 3.09 亿平方米，未来需求将稳步增长。

全球 LCD 面板产业经历了“美国研发—日本发展—韩国超越—台湾崛起—大陆发力”的过程，美国最早研发出 LCD 技术后，80 年代后期由日本厂商将 LCD 技术产业化，全球面板产业几乎被日本企业垄断。

90 年代后，韩国和中国台湾面板厂快速崛起，开始长时间主导市场，大陆面板自 2009 年开始发力，以京东方为首的大陆面板厂商产能持续翻倍增长。

据 IHS 数据，2018 年大陆 LCD 产能占有率已达到 39%，预计 2023 年大陆产能将占全球总产能的 55%。

光刻胶市场竞争格局

光刻胶行业由于技术壁垒高并且要与光刻设备协同研发，呈现出寡头竞争的格局。

根据 《现代化工》的 数据，目前全球前五大光刻胶厂商占据全球市场约 87%的市场份额。

其中，日本的光刻胶行业形成龙头领跑的状态，日本 JSR、东京应化、日本越与富士电子材料市占率合计达到 72%。大陆内资企业所占市场份额不足 10%。

每家的竞争优势有所不同

1) JSR全球最大的，技术是最领先的，客户服务的对象主要倾向于三大家Intel、三星和台积电。JSR 以技术引领整个光刻胶技术发展。产品跨度非常大，从现有的 I-line、KrF、ArF、ArF i、EUV光刻胶，都有产品。下游行业也不仅限于 IC，如封装行业、其他的行业。

2) TOK专注于做光刻胶及配套试剂，目前在行业里 G、I 线，KrF 和 ArF 都有些市场份额，但是在高端技术上落后于 JSR、陶氏和越化学。

3) 陶氏光刻胶事业部已经并到杜邦，光刻胶只是杜邦的一种产品。客户是 Intel、 IBM 体系，在美国和新加坡、中国台湾地区的占有率高，但在大陆市场占有率不是很高。在低端的 6 寸市场的份额较大。

4) 富士电子材料在主流的 IC 的份额不是很大，其实是在 OLED，包括平板显示部分的市占份额很大。

5) 越化学也是跟 JSR、陶氏一样，都是大化工企业，不光供应光刻胶，也供应 Wafer，供应其他这些材料，主要产品包括 KrF、ArF，ArF immersion 光刻胶，EUV 也在开发。

而在全球LCD光刻胶市场，RGB和BM光刻胶核心技术则由日韩企业垄断。LCD 光刻胶的核心技术在于高分子颜料的制备和生产，目前该技术主要掌握在 Ciba 等日本颜料厂商手中。
其中RGB光刻胶的主要生产商有 JSR 、住友化学、三菱化学、LG 化学等公司；黑色光刻胶的主要生产商有东京应化、新日铁化学、三菱化学、CHEIL、ADEKA等公司，几家占到全球总产量的 90%；
TFT Array正性光刻胶供应商主要有日本东京应化（TOK）、美国罗门哈斯(Rohm Haas)、德国默克公司、韩国 AZ、DONGJINSEMICHEM和台湾永光化学；
OC 光刻胶主要供应商包括 JSR、JNC、LGC、三星、科隆等；PS 光刻胶主要供应商包括 JSR、CMC、三星、LGC、TNP 等。


国产光刻胶急需提速
虽然，近几年全球光电产业、消费电子产业、半导体产业向我国转移的趋势愈加明显，随着下游产品 PCB、LCD、半导体等产业迅速发展，国内市场对于LCD、半导体的需求量迅猛增加。
但是，我国光刻胶行业发展和起步时间较晚，应用结构较为单一，主要集中于 PCB 光刻胶，相关企业包括广材料，容大感光等。但是在LCD和半导体光刻胶领域，国内生产企业和国外差距仍然较大，严重依赖进口。

国产化 汇总重


光刻胶的国产化
目前国内在半导体光刻胶领域有布局的国产厂商主要有苏州瑞红、北京科华微电子、晶瑞股份（瑞红）、南大光电、上海新阳、江苏汉拓、厦门恒坤等。
其中
1）苏州瑞红于 1993 年开始生产光刻胶，承担了国家重大科技项目 02 专项“i 线光刻胶产品开发及产业化”项目，目前 i 线光刻胶量产，KrF 光刻胶处于研发过程。
2) 北京科华6 寸的 G 线、I 线市场份额较高；8 寸、12 寸里面 I-line、KrF 都有突破，目前份额较小；ArF干法光刻胶已经处于研发及客户认证阶段。
3) 晶瑞股份子公司瑞红在光刻胶领域深耕多年，率先实现了 i 线光刻胶的量产，可以实现 0.35μm 的分辨率。目前光刻胶产品已有几家 6 寸客户使用，2018 年进入中芯国际天津工厂 8 寸线测试并获批量使用；公司未来重发展 248nm，将着力发展相关业务。
4) 南大光电于 2017 年开始研发“193nm 光刻胶项目”，并承担“ArF 光刻胶产品的开发和产业化”02 专项项目。公司已在宁波经济开发区建设 25 吨 KrF 光刻胶生产线，预计三年达产销售。
5)上海新阳在已立项研发用于逻辑与模拟芯片 ArF 光刻胶基础上，增加用于存储器芯片的半导体厚膜光刻胶（KrF）的研发立项；
6) 江苏汉拓公司致力于高端光刻胶产品及其材料的自主研发，生产及销售,已经形成了电子束光刻胶和DUV光刻胶的系列产品，同时开发生产出了相应的光刻胶的关键材料-光刻胶专用树脂。
7) 厦门恒坤主攻 DRAM 市场，2018年成功导入IC大厂并批量供货。2019年初，公司宣布投资4.5亿在福建漳州高新区建设年产120吨的光刻胶工厂，分两期建设，其中一期投资1.5亿元，先行生产非感光光刻胶，二期用地100亩，主要生产Arf、Krf光刻胶及配套材料。
与此同时，中国企业也积极布局 LCD 光刻胶领域。相关企业主要有雅克科技、容大感光、飞凯材料、永太科技、北旭电子、中国电子彩虹集团、江苏博砚电子等。
其中
1）雅克科技子公司斯洋国际与 LG 化学签署《业务转让协议》，拟购买 LG 化学下属的彩色光刻胶事业部的部分经营性资产，包括与彩色光刻胶业务相关的部分生产机器设备、存货、知识产权类无形资产、经营性应收账款等，并在交割后于韩国投资建设彩色光刻胶工厂，成为 LG Display Co.,的长期供应商。
2）容大感光公司规划于2018年年底建成1000吨的光刻胶生产线，但直至2019年底仍未实现。
2019年12月，容大感光对外表示，已经建立了基本的光刻胶研发、测试平台。未来将会进一步加大对研发的投入，扩大平板显示、发光二极管（LED）、集成电路芯片领域光刻胶的生产产能，实现公司大亚湾工厂千吨级TFT、OLED、mini-LED、micro-LED、IC用光刻胶产品的量产。
3）飞凯材料飞凯材料子公司和成显示是国产高端 TFT 及中端 TN/STN 液晶材料的重要供应商，下游客户包括京东方、华星光电以及中电熊猫等大中型面板厂商。同时公司也在持续推进 TFT 光刻胶项目，截至 2019 年半年报已经累计投入 5407 万元，工程进度达 93.22%。
4）北旭电子是京东方全资子公司，2019 年计划在葛店投资 5 亿元建设光刻胶项目，第一期将年产3000吨TFT-LCD用光刻胶生产线整体搬迁，同时扩产到年产5000吨，第二期主要建设半导体用光刻胶、PI 液、有机绝缘膜等生产线。
5）中国电子彩虹集团2017年5月，中国电子彩虹集团与德国默克公司达成合作，投资5800万元建设彩虹正性光刻胶项目。项目于2018年6月30日完成设备调试及试生产，7月17日正式投产。项目投产后，可年产液晶正性光刻胶1800吨。
6）江苏博砚电子自2014 年起就与北化成立联合研究中心，推进黑色光刻胶的研发与产业化，现已拥有 1000 吨/年黑色光刻胶产能，成功打破国外垄断。

光刻胶国产化就是芯片国产自主化的基础。。。。。。

小弟分享共勉关注价格低位+行业低位后起之秀