基金卖疯了

最近基金销售持续火爆，前段时间发行的基金基本都要配售，而今天4只新基金认购额更是高达1600亿，就光易方达募集规模就达1400亿，创出单只公募首募产品的历史记录，这种情况其实就说明一，在房住不炒以及打破刚兑背景下，理财资金向股市搬家正在形成趋势，而未来市场大概率会长期由机构和外资主导，这意味着核心资产会越来越被追捧，垃圾股会越来越被边缘化，大家应该及时转变观念。

指数端。

三大指数经过短暂回调后再度收回五日线，不过成交量略微萎缩，如果后续量能无法放大，那么短期沪指大概率会以震荡为主，在抱团松动背景下即使出现回调，幅度也不会太深。创业板走势更强，一方面因为创蓝筹相对更为强势，另一方面更多是由科技股带动，随着后续科技股行情的继续演绎，创指可能会有新高，届时如果量能无法有效放大，那么可能会出短期高。

板块端。

短期小票走出底部反弹，龙头三连板的日月明和8连板的宜宾纸业，东坡并不好小票能够走出持续反弹，这一块更多是情绪性投机，未来市场的主流结构一定会是核心资产趋势化，且随着注册制的深入实施，小票会被边缘化，所以关于小票的超跌反弹不要入戏太深。

盘面上抱团结构继续分化，但因为核心资产的稀缺性以及基金增量的确定性，部分一线核心抱团品种会继续走趋势，比如隆基股份、赣锋锂业、贵州茅台等，不过在板块和个股整体高估背景下，跟风的情绪性品种会继续掉队，所以后续这一块的操作难度依然比较大，如果要大仓位介入需要等待板块震荡整固一段时间，这一块后面的方向依然新能源、光伏、军工。

在上述核心抱团结构分化的背景下资金高低切换，目前确定性最大、预期最足、逻辑最硬、资金介入最多的依然是之前东坡一直在提的大科技

半导体今日最为强势，通富微电、韦尔股份涨停，北方华创、长电科技等人气中军收出大阳线，芯片ETF159995也大涨逾6%，盘后回报显示机构继续介入这一方向，这一块的逻辑则在于全球芯片短缺背景下业绩的确定性增长，无论是上游设计、设备、材料，还是中游代工，亦或是下游封测等，基本全产业链都将受益于行业的景气度回升，盘后韦尔股份公告2020年净利润同比增长426%-534%，后续行业逻辑还将在业绩中持续得到验证。

消费电子再度走强，蓝思科技大涨超7%再创历史新高，后续如果蓝思科技能继续保持震荡向上，那么歌尔股份、立讯精密也会跟上节奏。

面板早盘在京东方定增利空情况下出现情绪性分歧，不过这种分歧反而会是上车的机会，下午TCL一度摸板，京东方也走出探底回升走势，板块逻辑在于面板企业2020年业绩呈爆发式增长，而随着后续各种尺寸面板涨价以及供不应求情况的持续，这种业绩增长趋势会在2021乃至2022年大幅加速，所以中长期面板企业或将迎来收获期，不过短期相关个股涨幅较大，追高需要谨慎。

另外其他需要关注的科技分支还有5G、创等，当然，选股方面还是继续向行业或板块龙头去靠，比如中兴通讯、中国软件、浪潮息这种，实在选不了的直接ETF，比如芯片ETF159995，半导体ETF512760，5GETF159994，通讯ETF515880等。

今天大科技直接高潮，那么明天板块可能会有分化，不过东坡继续好，后续大概率还会继续在这一块而来回折腾，就这。