冒死揭开：职业股民的一天都是怎么样的？奉劝大家谨慎选择

经常会有人向我讨教，在股市中亏钱太多了应该怎么办，问我能否指一二？说实话，如果我真能凭着指一二就让我的粉丝不再亏钱，那我是很愿意做这件事的。可事实是，交易要稳定盈利绝非靠某个人短时间指就可以做到的。

股市交易是这个世界上最难成功的行业，没有之一。

讲两个真实的小故事，希望那些准备进入这个行业或是已经进入这个行业的人，停下自己交易的脚步，先问问自己一个问题 ：

“这个行当适合我吗？”

第一个故事：

曾经，在一个活动晚宴上，一个坐在我身边的朋友拿了一本书，书名是《大师们犯过的错误》，我到了之后告诉他：这种书你不用，对你的交易不会有帮助。

他问：为什么？

我说：第一，你不是大师，那些错误你目前没资格也没机会去犯；第二，股票市场的错误有N的N次方个，你如果想把所有的错误都记住，然后要求自己别去犯，那是不可能完成的任务。

他又问：那怎么才能赚到钱呢？

我说：错误不要记，记住你的每一次盈利，仔细分析盈利是怎么得来的，然后复制，就可以赚钱了。

因为，我们平时所说的犯了错就改，那个错大部分是因为无知而犯下的错误，只要知了就能改；而股市中的错是人性的错，是人类本性的弱，即便你知了，你依然会千万遍地去犯，就好比赌徒说我再赌就剁手但依然还会去赌一样。

所以，股市的错误只要是人就会犯，而且会一遍又一遍地犯，只有当你修炼自己的人性到了一定的境界，你才不会犯那些错。

彼时，不需要发誓，不需要剁手，不需要天天反省强迫自己别犯错，一切只源于你已经不是那个你了，你已经进阶了，你在不断地修炼过程中人性得到了升华，于是，那些曾经整天困扰你的错误，你会发现越来越少犯了。

这是水到渠成的结果，当你的自我修炼没到那个段位的时候，无论你怎么发誓剁手剁脚，那些错误都会是如影随形。既如是，阻止犯错就是一件很愚蠢的事情。后来，这个朋友记住了我的话，后来，他跟在一个很厉害的高手身边，现在，他做的很好。

第二个故事：

我的交易助理做交易时间超过了十年，但还是不能完全独立地交易。我和他谈了一次话，发自肺腑地劝他离开交易这个行当，他不理解，我告诉他：股市交易这个职业不是靠努力和勤奋就能成功的。我知道每一个走在这条路上的人都不愿意在付出了十年的时间之后选择放弃，但我可以明确地告诉你，你不适合做交易，也就是说白了，你没有做交易的天赋。或许很多人不相，以为“世上无难事，只要肯登攀”，但股市交易偏偏就是需要天赋的一个职业，那些已经成功了的职业交易者们都具有一定的交易天赋或者说交易潜质。

你对交易市场的了解早已不在我之下，技术分析的能力也不在我之下，图表的能力也不在我之下，但独立做交易就是不行。为什么？你的性格决定了你不可能成为一个职业交易员，你就是再付出十年二十年或许依然是这样，这不能怪你不努力不坚持，而是你的性格阻碍了你。

这个行业最聪明的人不是交易做的好的人，而是能明明白白清楚自己的人。你必须要清楚自己，是不是这块料。如果不是这块料，浪费多少时间，花费多少努力，都不一定能达成心愿，那又何必浪费生命在这样一个永远无法成功的事业上呢？

他很沮丧，说：我不做交易，又能做什么呢？除了交易，我什么都不会啊！我说：你认为自己除了交易，什么都做不了，这就是一个最大的错误，因为事实有可能是：你什么都能做好，就是做不好交易。因为你放不下交易，所以才导致你别的都做不好，或许你彻底放下交易，你的人生将是另一种风景。

自投机市场发展百多年来，围绕投机发展了无数派别、无数理论，归纳下来无非基本分析和技术分析，多年来两派争吵不休，但谁也不能取代谁。

盖因无论是技术分析还是基本分析都涉及到投机活动的某方面特征，而都没有全部说清楚，正如盲人摸象一般，摸象腿的不起摸象腹，其实，都陷入了画地为牢的困境。

基本分析讲究的是投资品所代表的内涵价值，其内在哲学基础是市场价格常常是不符合企业价值的，当市场价格过分低于企业价值时，投资机会就来了，因为市场终究会反映企业价值的。

正如格雷厄姆所言，股票市场短期是投票器，长期是称重器。

在基本分析来，内功深厚的人恰如企业价值高于市场价格，而短期的投票数（交易情况）并不是获利的根本。技术分析潜在的投机哲学是，价格反映了所有息，所以通过观察价格波动往往可以提前知道该怎么操作，至于是什么因使得价格波动则不关他什么事。这两派的战争持续了上百年，估计还要持续下去。

其实就我们来，基本分析也好、技术分析也罢都是投机的工具，我们作为投机者千万不可预判立场，因为偏爱某工具而忽略了我们要真正对付的东西——市场，给我们带来利润不是某工具，而是市场本身。

客观待工具本身，有助于我们以中性的目光对待投机本身。不能因为我们认为技术分析对，就抵制基本分析，反之亦然。

投机在任何时候都是面对三个问题：交易什么、什么时候交易、交易多少，在双向市场中还要外加一个问题：交易方向。把投机这三个“色”好好调调，可以为我们带来无尽的利润。

投机三色其实也是投机中必须解决的三个问题，无论是哪方面照顾不到，结果都不美妙。忽略了“交易什么”，认为任何品种都是同质的，容易陷入单纯的技术交易者的状态，虽有部分似乎是成功者，但真正完全靠技术交易者取得大成功者十分罕见。

忽略了“什么时候交易”的一般都是基本分析者，即所谓的Holding一族，口号是：买入持有。这类交易者最容易出现的就是一旦股票价格波动不利时，Holding就是其安慰自己的利器，不肯认错是最大特征。而往往基本面的变动需要相当长时间，等消息明朗时，往往已经跌的四脚朝天，如果再加上融资买入，基本就是提前宣判死刑。

忽略“交易数量”者，往往只知道买和卖，不知道轻重缓急的区别，进出都是一个数量，犯此问题者一般有两类人，一是胆小者，不敢重仓，好的可以赚菜钱，差的就是慢慢亏死；二是胆大者，往往十次赚的一次亏完，这我们有亲身体会，见过一做交易者，10万资金，连续满仓5次赚到110万，第六次赔光。投机市场需要聪明和勇敢，光是勇敢是要死的，光是聪明是做不大的。

但是如何调这三色呢？

有三个工具恰是三把有用的刷子：基本分析对付“交易什么”、“交易方向”，用基本分析来寻找好标的；技术分析对付“交易时机”，资金管理对付“交易数量”，简单可以称为：双层过滤、双重保护。这要求以纯粹客观的态度来对待交易，不受自己情绪影响，就我们的经历，做到这相当不容易。

我们曾戏言，投机是泯灭人性的活动，因为投机市场能够充分暴露和放大我们人性中贪、怕、懒三个最大弱，而不能克服这三个弱几乎是不可能成功。

先申明，任何交易体系都有弱和盲，十全十美的系统是不存在的，幻想追求完美的圣杯是不可能的。

使用综合了投机三色的交易系统的投机者需要的前提是：我们会犯错误，所以在我们错的情况下怎么控制损失就是交易系统的问题。

无论是选择股票的错（或分析出错）、还是交易时机不当的错误，我们都会犯，但一定要知道如果错了，我们怎么办，必以策略应对之。采取了专业投机策略的人，不会在最低满仓赚取这波利润，但可以做到在风险水平可控制的情况下获取满意回报，长期坚持下去，几乎想不赚大钱都难。

在投机三色中，发挥任何一个方面到极至的都可以成为大赢家，当然如果能综合成一体，大概可以成为更大的赢家。先几个例子：

基本分析的顶级人物：巴菲特，以最简单则分析最容易清楚的企业，并等到合适价格出手，成为投机首富。但不忙定论就是基本分析好，巴爷成功有其有利因素，不是普通投机者可享受的。秘诀就是大量的保险无息、低息浮存资金不断流入，可以做到即使短期买入股票后价格继续下跌，他可以不断以更低价格买入，这相当于他不用考虑资金管理问题，不会担心其持仓价格波动风险。如果剔除了保险的特殊浮存资金作用，他的年复合增长率大概是12%，远不是传说中的20%。他买入的品种经常出现继续下跌50%的情况，一般投机者是无法承受如此损失的。

资金管理往往是作为辅助工具出现，但就象菜里的盐一样，缺了它是不行的，什么时候放、放多少更是一道菜好坏的关键之一。

成功交易者大多有完善的资金管理方法，这也是其秘而不宣的核心优势之一。没有单独靠资金管理成功的，毕竟资金管理是控制风险的手段，本身不会带来利润，只能避免大失败，和在有利情况下获取更大的利润。

三色的交易系统最大好处是：在风险可控制水平下获取最大利润。如果我们选股出错，交易体系部分可以屏蔽我们无限坚持错误的情况发生；如果我们选股没有错，交易时机出错或不理想，资金管理可以使得我们尽量短期少赔或小赚，在有利情况下再大赚，不会出现愚蠢的冲动交易；如果我们选股、选时都正确，资金管理不是很恰当，往往不会出现致命问题，毕竟正确的情况下，差别只是小赚和大赚之别。

重要的不是你对还是错，重要的是对时，你赚多少，错时你亏多少。投机之道尽在此。

牢记这8张思维导图，你就是赢家！

1、股市导图总纲

2、k线基础

3、均线基础

4、切线基础

5、指标分析

6、统计分析

7、选股方法

8、板块轮动

（注意：导图被压缩，不清晰的可以找我要高清图片，私“战法”）

只做上升趋势的股票，顺势而为

那什么是趋势？

技术分析的三大假设之一：价格沿趋势运动。如果不认同这个，认为价格演变只是随机的，那么就完全没必要技术分析，也就没必要继续下面的内容了。

一般意义上说，趋势就是市场何去何从的方向，而且价格趋势的运动具有一定的惯性，所以这个方向不会突然发生改变。

方向上，分为上升、下降及震荡三种趋势。具体：

上升趋势就是一系列依次上升的波峰和波谷；

下降趋势则是一系列依次下降的波峰和波谷；

横向延伸则是一系列横向发展的波峰（谷），无趋势。

之所以说波峰和波谷，是因为峰和谷本身具有阻挡和支撑的性质。只有在价格运行到峰和谷的位置时，才值得我们注意，而大部分时间，股价都是在正常区间运行。（每个反转形态的形成，最初也是由这些峰（谷）演变而来，这边就不展开说，具体可以阅读反转形态的教学）。

而波峰、波谷是趋势线的重要选择依据，也正因此，趋势线的技术含义才有了合理的理论支撑。

趋势线的画法：

上升趋势线：最低和次低的连线，即支撑间的连线，意味着股价一般会依托着趋势线继续上行；

下降趋势线：最高和次高的连线，压力形成的连线，股价将受压力线的持续压制。

上升趋势线：股价还要继续沿着这条线继续上行，只要趋势线不破，就可以在每一次临近趋势线的位置开始买入或加仓，跌破趋势线则意味上升趋势可能要发生改变；

下降趋势线：意味着，股价每每反弹触碰到趋势线，就应该出货或者减仓。

有时候，会出现跌破上升趋势，但是随后又收上去的情况，这边提供一个“过滤器”—“3则”过滤：3天内、3%幅度的收回，均不算有效跌破。

也许有人会问：为什么不取“1、2”这两条线？

只有在价格走出一段趋势之后，趋势线才有用武之地，所以在中长期，趋势线的作用才更加明显，短期如果过分依赖趋势线就容易左右打脸。

同时，趋势线只有经过确认后才更加有效，确认次数越多趋势线的可靠性越高。

一般谨慎的买股方法，都是k线在20均线上方，游走在20日均线下方一般不主张炒，道氏理论告诉我们20日线是大浪，5日线是中浪，日K线是小浪，可以做这样一个比喻，k线就如同船只一样，漂泊在20线大浪之上，如果在下，则翻船，预示着股价的下跌开始。

这种买法是涨停板（或大阳线）的买法，学习波浪,就应当先学会波浪的形态分析(主要是分解组合方法),时间分析及空间价格分析,平时主要分析大浪(比如二十日线浪),再分析中浪(比如五日线浪),再分析小浪(比如日K线分时图浪),下面先日K线的五日线浪:

1、 5日线上穿20日线后的大阳

5日线浪的均线第一买B1特征就是5均线上穿20日均线收涨停或大阳。大阳后的第一天买入，前二三天最好是二三大阴。这是很重要的中长线买。

还有一种买法是5线上穿20均线后回调，这时5日线碰到或接近20日线后又出现涨停或者大阳线，5日线开始向上，大阳后第二天买入，这时候是第二买B2。（见图1）

2、 20日线上出现两阳 夹 一阴

三天K线的两阳夹一阴，是指股价第一天先上升。第二天下跌调整，第三天再上升，正好是一个N字波浪，背后的理论就是波浪理论。一般后面的阳线实体较大，并且包住前一根阴线比较好，两阳一阴连起来成一个基准，注：（中间阴线可以是1至2根小阴，不一定是一根）（见图3）

两阳 夹 一阴的4种买法图示：

5日买基准图解，口诀：一买二T三全卖，四上下五再买，六开始继续按一做。

第一天逢低买入，称为一买，第二天T 0，第三天全出，第四天判断，如果收中阳，第五天可买入，如果收阴线可先放弃等待5日线回调20日均线不破又上翘时的基准买，收十字星的话可以再一天，如果后一天出现跳空阳最好，基准当天也可以买，如果买不到很低的价格就第二天逢低买，口诀熟时如出现新基准则按新基准算。

买基准1：5日均线上穿20日均线收大阳（最好是涨停板）

买基准2：5日线上穿20日均线后出现先三阳后两阴（三阳必卖，两阴敢买）

买基准3：5日线上穿20日均线后收两阳加一阴（后一阳最好包住前面阴）

买基准4：十日线二十日线上的跳空大阳涨停

买基准5：5日线上穿20日均线后某天出现十字星后的跳空大阳

案例：

◆ 强势市场及早买，弱势市场推后买，跳空不板谨慎买，强势股回档均线买。

◆ 任何人操作的任何帐户都是有规律的，如果能把这些规律弄懂，就可以超前把握。如，资金的增值规律常常能体现出大盘的运行特（预警作用）。当不易赚钱的时候，多是大盘进入弱市的前兆；当赚钱容易的时候，则是大盘进入牛市的序言。

◆ 只要比别人多一份冷静，便能在股市中脱颖而出。上升行情中遇到小跌可买，下跌行情中遇到小涨应卖。卖出时动作要快，买进时不妨多斟酌。胆大、心细、决策快是成功的三项条件。炒股第一要做的是：立刻明白大市处于强势，盘整，还是弱势阶段，这是决定大炒，小炒，还是不炒的关键所在。

量变与质变规则

事物的发展都是由量变到质变的，股票趋势的变化就是一个由量变到质变的过程，反转的根本因是多空之间量变的转化达到了极，之所以趋势形成后能维持一定的时间，是由于多空力量的一个释放过程。

我们要记住以下内容。

（1）在多方力量积累（空方力量消耗）过程中要密切关注质变转折，及时介入。

（2）在多方力量释放（空方力量积累）过程中要密切关注多方力量的疲软，逢高减仓。

（3）在出现多转空时要及时空仓回避风险。

（4）在空方力量释放过程中，只要空方力量没有彻底释放出来，尽量不参与。

注意：从量变到质变也就是从渐变到突变的过程。

整体与局部规则

（1）大盘与个股是整体与局部的关系。

（2）个股或大盘运行在股价循环中的哪个过程，循环是整体，每个过程是局部。

大盘或个股都要经过做底、上升、做头、下跌这几个过程，每个过程又可分初、中、末三个阶段。我们做股票不能只几根K线或分时图进行操作，要首先分清个股运行在哪个过程和哪个阶段，只有这样才能够真正知道个股能否操作，是适合中线操作还是适合短线操作。否则盲目杀进/杀出，片面理解个股的运行，就很可能上当受骗。

股神巴菲特有一句名言：

“如果你不愿意拥有一只股票十年，那就不要考虑拥有它十分钟。” 从巴菲特的投资经历来，长期持有伟大的公司是其能够被誉为“股神”最重要的因。在A股投资市场，也有一些投资者长期持有一些优质的个股，如贵州茅台，【格力电器(000651)、股吧】，万科等，获得了很高的回报。于是就有投资者总结说，投资很简单，只需要长期持有优质的公司，与那些公司共同成长。如此来，似乎投资也并不难嘛，只需要长期持有优秀的公司就可以了，但实际上却是大错特错！

为什么这样说？

如果能够正确识别优秀的公司，

并在一个不高的价格买入后长期持有，收益必然不会低。但问题是，大多数投资者不具备识别优秀公司的能力，更大的问题是，大多数投资者并不知道自己不具备识别优秀公司的能力。因此，许多投资者以长期投资就是价值投资为由或有意或无意的麻痹自己，不加分辨的认为只要选中一家公司不管不顾的长期持有，就必定能带来不错的回报。可是，只有真正优秀的公司才值得长期持有，而即便是优秀的公司，在极度疯狂的牛市中产生大泡沫后，更好的选择往往也是暂时分道扬镳。举例来说，如果在2007年最高买入银行股龙头招商银行、保险股龙头中国平安，这些年来的总回报率分别只有50%、20%左右，年化收益只有3%、1.6%左右，远低于这些年银行存款利率！

更值得注意的是，

优秀的公司永远只是少数，再说一次，优秀的公司永远只是少数！真正又好又便宜的优质资产则更加稀有！

然而大部分人却并不是这么认为的。

在投资论坛里，

随处可见许多投资者一口咬定自己选中的公司是优秀、伟大甚至是卓越的，这只能说明，大多数投资者都错了。真正伟大并低估的品味，一定是非常稀有的。巴菲特说过，不想拥有一家公司十年，就不应该考虑持有十分钟。可是我们股神巴菲特具体是怎么做的，其投资生涯仅有20%的公司持有时间高于2年，并且有30%的公司持有时间不到6个月。为什么会这样呢？我相最重要的因在于，巴老在持续的跟踪，挖掘出更多的息后，发现本自己认为伟大或者优秀的公司，其实并没有那么伟大，或者公司的估值并不便宜，所以选择卖出。以巴菲特股神之尊，也走眼过不少公司，并及时清仓纠正错误，我们普通投资者又有什么资格傲娇？

可是还真有太多普通投资者非常的傲娇。

以下列举一些大家比较熟悉的经典案例：

1、

【乐视网(300104)、股吧】，这家公司可谓是千王之王，在2014年和2015年的创业板牛市中，贾布斯凭借一个个制作精美的PPT，再加上自己灿如莲花的金口玉牙，把一众投资者忽悠的云里雾里，纷纷跟随着贾布斯为梦想而窒息。甚至当贾跃亭抛出百亿减持计划之时，持有乐视的投资者依然傻傻相贾布斯减持股票的资金会借给上市公司用来支持公司业务发展的鬼话。在一个充满了梦想主义的时代（2014-2015），许多投资者不约而同的认可，乐视网必将是未来中国企业界的擎天之柱之一，贾布斯口中的“生态化反”，也必将是改变中国、改变世界的商业新势力。面对一些冷静客观的投资者对乐视网的质疑，持有乐视的人不是进行反思，而是一顿狂怼，甚至破口大骂。然而，梦想终究是破碎了，但即使后来乐视网商业模式难以为继，依然还有人相其具有很大的价值，这一次，被忽悠的人还有孙宏斌和许家印。所以，被贾跃亭的梦想所窒息的A股股民大可不必自怜自艾，毕竟连这两位在中国商业界呼风唤雨的大佬也中招了，小股民们实在是情有可。

2、

【康美药业(600518)、股吧】，以造假金额计算，迄今为止，是中国股市财务造假第一股。这是择恶固执最值得一说的经典案例，不仅是因为其造假金额之巨，更因为坑害的投资者之多——甚至不少成名已久的投资者都纷纷折戟于此。实际上，对康美药业的质疑早在2012年就已出现，然而康美居然硬是撑到2019年才真正露出形，写到这里，不得不感叹中国的金融执法之疏漏未免太过了。尽管早早就有人质疑其财务问题，但康美药业在2013年至2018年上半年股价表现依然是大白马的走势。有句话再重复一遍，股价的不断上涨会强化投资者的固有认知，因此，有许多投资者对康美药业打通中医药全产业链，完成从线下到线上的布局，以智慧药房即药品物流配送中心为抓手，实现打通到B端和C端，建立一个庞大的商业帝国这样的宏伟目标充满了心！然而本质上来，其实康美药业就是一家主营中药材销售的上市公司，与商业帝国这个充满鼓动性的词汇实在差的太远。而且观察其应收账款与存货，两者之和长期高于净资产，公司还存在大存大贷这个极具危险号的商业行为，并且上市以来频繁融资，从基本的财务分析来，这实在不是一家本分的上市公司。为什么那么多投资者包括许多大V却对这么严重的财务问题视而不见呢？股价的不断上涨强化预期是一方面，由于自身持股带来的认知偏差（俗称屁股决定脑袋）也是重要的因。

3、

【康得新(002450)、股吧】、东旭光电等伪高科技企业。一个号称光学膜产品技术世界第一，一个傍上火热的石墨烯概念，都曾风头一时无二，可惜最后证明都不过是骗局罢了。股价走势就不一一列出了，这会伤一个又一个投资者的心。

......

等等这些活生生的例子和股市发展的历史告诉我们，

大多数投资者的固执己见都是错误的。投资中，择善固执毫无疑问是最高效又轻松的资产增值之道：以合理的价格买入优秀的公司并长期持有，想不变富都困难。但是，可怕的是，大多数有耐心有恒心的投资者最终却只能择恶固执，这真是莫大的悲哀。

作为一个股民，每个人都是奔着在股市发财致富的梦想作为初衷，很多人也有进一步的追求，比如职业投资，比如做私募基金。是的，追求必须有，但是我们也需要充分的认识自己，是否自身能力和各方面条件已经适合。

1

拥有自己的独立投资体系。投资中，有时候凭借一时运气好，收益较好并不是自己能力有多强，可能不久之后就栽大跟头，因为不可能永远走运。所以一个长期盈利的稳健投资者，一定会有一套适合他自己的投资体系，以应对市场的各种复杂情形。如果你没有一套自己的独立投资体系，仅是对照书本或者跟随别人操作，那么当市场出现变化时自己很难应对，，能做到处变不惊，泰然自若。

2

经历过惨烈熊市考验，且能稳定盈利。俗话说，不经历风雨，怎么见彩虹。牛市或许是让你一度赚钱较多的时候，但绝不是让你进步最快的时候。往往大部分让人是牛市入市的，由于牛市的赚钱效应，使很多刚入市的投资者似初生牛犊，只考虑进取赚钱而会忽略风险，往往后期会在熊市承受惨重的教训。而对于熊市入市的往往容易谨慎过余，在大机会来临时不敢出手，导致收益率不佳。所以只有经历过惨烈熊市才懂得敬畏市场，只有经历过牛熊全程，才能更好把握市场变化。熊市是惨烈的，也是最考验投资者能力的，只有在熊市中也能大幅跑赢指数，且最好能稳定盈利，才适合做职业投资。

3

强大的心脏和心理素质。股市有句经典叫“人弃我取，人取我弃”，意思就是大家都不要很便宜时我去捡，等大涨后大家争先恐后来抢时我抛弃卖掉。这句股市圣谕很简单，但要做到却很难，因就在人性的贪婪和恐惧，贪婪和恐惧会使人在明知道该卖时舍不得卖，明知道该买时舍不得买，时候回想屡屡后悔，但是下次遇见时又做不到。所以有句话叫“知易行难”，投资高境界需要做到知行合一，确实也只有做到知行合一才能成为真正的稳定盈利。

4

源源不断现金流。赚钱的只有极少数人，所以除非你非常热爱，同时能力真的非常强，能在熊市稳定盈利的极少数人，那么最好还是不要职业投资，因为悲惨的熊市对于大多数人来说是很痛苦的，但如果你不断有现金流，那么相对就会过得好很多。巴菲特持续成功，很大因是他的保险公司源源不断的给他在提供现金流，从而他能在面对好公司连续下跌时能够有源源不断的资金加仓廉价筹码。