暂避新能源，短线抓半导体军工，长线抱消费医药，医药打卡第五天，冥想第七天，路径清晰，张弛有度（8.3）

今日盈利0.18%

操作第一批减仓美格智能。美格智能今日首创历史新高，从中长期看这是美格智能新的起点，从短期来看首创新高除非有极强的事件持续驱动，否则均有回踩，此处减仓是为波段而来，接受踏空的结果。

第一批次割肉减仓博腾股份，减仓博腾股份是为后续逐步在CXO内部调仓，博腾股份逐步向泰格医药、美迪西、昭衍新药和康龙化成置换。

博腾股份是确实因新冠爆发而在原有产能上华丽转身的直接受益者，新冠后续如果不可持续，它能否利用这个机会从CDMO这个偏纯制造的方向向中上游延伸是需要时间观察的。基金经理大幅清仓逻辑很清晰，只是我并不专业，所以后知后觉而已。当然换仓也是循序渐进的过程。急不来。

市场跟踪及科技、医药、消费三大板块操作思路区分思考。

【市场整体而言】

上证指数走势上回补下影线。短线预测利空环境中，高杠杆率的银行和地产这个跌一时可能还是难以止住，房地产和银行不止跌，上证指数难以企稳。

创业板走势接近60日均线，且放量。短线预测新能源开始出现被TG的担忧，如果高位新能源真的出现需求端的逻辑瑕疵，以目前的拥挤度，资金出逃的话会很惨，当然一个大趋势的形成不是那么容易垮塌的，但新能源一旦走弱，医药又站不起来补位，创业板是站不住的，破60日均线概率大。

【科技、消费、医药三大板块而言】

【科技】

半导体、军工位置适中，今日放量上涨，配合事件驱动触发国产替代+GA的阶段热度，最可能成为爆发板块。

新能源高位+趋势走弱，保持中期回避，如果是高位震荡格局，那么最近的新热点消费电子入车方向可能反复活跃。

【医药】

经历长期调整+充分大跌，同时在4月启动了一轮有力度的上涨，说明大资金已经开始认可这个位置，可能已经构成中长期调整底部的右侧，当前回踩中，短期看不到爆发力，中长期看上涨空间非常清晰。

【消费】

调整时间更长于医药，其它与医药类似，本轮右侧回踩比医药更抗跌一些，逻辑与医药基本一致。

【交易策略及个股】

中短期爆发板块

集中做半导体、军工，同时新能源观察，如果走震荡而不是断崖下跌，则新热点消费电子入车方向还能反复活跃甚至再创新高。

交易策略趋势交易，用均线系统做趋势跟踪，严格设定止损点，均线跟踪系统自带止损位调节功能，比机械止损好一些。

坚决杜绝趋势反转不及预期不止损，以趋势跟踪买入，而后用价值投资自我安慰，最后深度套牢，大亏割肉！

半导体势能优秀个股斯达半导、复旦微电、新莱应材、江化微、聚辰股份、芯源微、江丰电子。

物联网模组个股美格智能、移远通

军工势能优秀个股新雷能、中兵红箭、航天宏图、派克新材、三角防务、航发控制、菲利华。

消费电子入车方向东山精密、安洁科技

中长期持有方向

医药、消费，医药消费也可以统并在大消费中，都是具备必然修复的行业，低位+时间=盈利的价值策略在历史上已经不断应验。买在当下的至暗时刻，卖在两三年后的高光时刻。

交易策略当前位置选定两个行业中的龙头白马，分批定投，越跌越买，然后坚定持有，直到两三年后市场再次为消费医药行业热捧之时，逐步兑现卖出。

坚决杜绝，以价值之心买入，却想着一买就能很快盈利，带着做趋势的心态持有，最终缺乏耐心，割肉在底部区域，竹篮打水，一场空。

整体资金清晰思路总结

中短期方向，做趋势，择机加仓半导体、军工、物联网模组、消费电子入车方向，严格止损，不破趋势则让利润奔跑。赢冲输缩，但不能过度强行追高，以免一有回撤就会立刻陷入止损被动局面。

中长期方向，做低位+时间的逆向价值配置，配置医药消费行业白马龙头股，坚定不动摇，买在当下至暗时刻，卖在未来高光时刻。

错误交易思维1、做趋势，不止损，高位被套五百年。

2、做价值，没耐心，割在底部哭不出。

3、做低位，选垃圾，直接退市输光光。

内观思维，知行合一。