2023 Long China！

感谢陪伴，新年快乐！

明天是新年的第一个交易日，今天想写的有点多，主要说三点吧。1.个人对2023年的投资想法；2.新的一年，可转债怎么玩；3.结合假期消息面聊聊春节前的一些想法。

一、2023投资想法

三年疫情，股市整体3000点上下不动，期间经历了科技的牛市，新能源的牛市，医药的牛市。2023年我认为就是大消费的牛市。消费板块很大，衣食住行，吃喝玩乐一条龙，可选or必选。总之，我认为该来的都会来。目前YQ放开也有一段时间了，大部分人都阳康了。三天元旦假期，海南又上热搜！飞机满客，12万一晚的房间售罄。这波提早看到了报复性旅游的盛况。消费板块目前正在积极走牛中。目前第一批牛股，酒旅的两支西安，零售人人乐，食品麦趣尔、黑芝麻，服装的安奈儿等已经涨上天了这几支票，玩短线还存在博弈价值，但中长来看整个消费板块，性价比高的股票还有很多很多。

大消费板块整体来说疫情这三年几乎都是调整状态。如果让我推演一波2023的消费走势，首先我认为整个大板块内还会出西安这种大妖！！！其次所有和消费有关，能扯上边的细分板块、题材、概念到最后都可能会被轮番被炒作一次或多次。

上面提到的几个妖股，从资金介入深度以及人气而言，短线还存在博弈价值，但比较考验技术，因为这种位置洗盘往往力度都不小，日内波动大到你怀疑人生都是正常现象。如果说目前你有上面几支相关股票的持仓，可以静观其变，没上车想进去凑热闹的小仓位试试，反手接货靠谱。如果你跟我一样，比较怂的话，就看戏算了。以挖掘大消费其他低位还没怎么启动的板块低位绩优股为主。春节前，我认为是布局低位房地产、白酒、猪肉的好时候。尤其是房地产。年前我会把地产以及地产相关的建材当重点来玩。

二、关于2023可转债的投资机会

聊到这方面，我感觉还是比较有发言权的。因为2022年的可转债几乎是全程参与的，今年的妖债很多。最牛的主要还是二季度新规前次新债行情一百多涨到五六百。一季度行情比较平淡，最强妖应该是东数西算的那几支佳力、贵广、宁建等，当时佳力日内还出现过50%+的涨幅。二季度次新债行情，基本上只要是新债都翻倍了。三季度新能源赛道的行情主要是车比较牛。四季度中药行情最强债特一转债，目前可转债进入混沌期。2023年一季度如果消费走牛成真，我认为所有的消费债都是绝佳的布局选择。消费债怎么买？为了便于理解。我把消费债分三部分划分。

第一部分。众和台华都退了。目前仅存的能跑赢正股且有债性的债。伊力、华统、华通、金禾。参考12月6号文章《全面拥抱大消费》一季度消费继续如火如荼的话，这四支更容易被资金点火。

第二部分。积极布局地产相关债。地产的几支债类似精装、北方这种前期还是比较渣人的，我记得前面涨停隔夜没少挖坑。我认为一季度这个细分方向很可能不渣人出大妖。主要债有精装、北方、设研、飞鹿等，包括地产下游的水泥债万青都可。地产相关的债应该还有几支，欢迎评论区做补充。

第三部分。其他消费债。目前看基本都在垃圾堆趴着，类似新乳、湘佳这种。（还有很多，欢迎评论区补充）垃圾堆债缺点就是溢价率太高，想从垃圾堆脱颖而出，需要正股短期狂拉把溢价抹平才能走妖。所以对于这种债的玩法就很简单了。假如你认可我说的，也看好新乳转债。那应该怎么去玩？已知条件目前新乳转债，价格111，溢价率54.38%，剩余规模7.18亿（完整规模上市未触发过强赎）关于这种垃圾淘金最好的选择就是先买它正股，再买它债。一般债走妖价格接近130，溢价率接近零轴走妖的概率大。股债切换一旦债出现跑赢正股的趋势，就可以买债了。

最后还是要泼一瓢冷水。消费债无论是从体量还是数量来看，都无法支撑很大级别的可转债牛市，消费债板块和新能源赛道以及药债是比不了的，尤其新规之后，可转债高度也受限。消费股or消费债，股性价比整体还是比债高的。

三、结合假期消息面，春节前想法

假期消息面新型毒株，蒙脱石散；数字经济、房地产、半导体、消费电子、报复性旅游等等，整体来说利好有点多。

上周大盘回补3070缺口，止跌企稳，重新站上五日线。但成交量严重不足。我认为大机会大概率还是过了年之后了，年前还有10来个交易日，如果能维持一个震荡上行的格局就是满分的行情了。

行情走到这个份上，前期药的资金大部分已经切换到消费上来了，因此这个蒙脱石散我认为是个兔子尾巴长不了的情况，药前期特别渣人，我做了几波医药商业都是亏损的，蒙脱石散关注下方盛制药。看目前热度估计周一也没上车机会了。

关于数字经济。明年不仅仅是看好消费，同样我认为数字经济整个也会被轮番炒作。数字经济并非小众题材，数字货币、数字确权、东数西算、网络安全等等。总之目前总龙是英飞拓了。再去追意义不大，看看前期有妖股气质的类似翠微股份、直真科技、佳力图、二六三、神思电子等。

关于半导体。半导体股票还是大港、中京好一点，债的话就剩晶瑞、彤程两支光刻胶债，其次科技叠加数字的国微转债质地也不错，消费电子还有几支债，回头研究下再专门写个文章分析下。

整体来说，春节前短线机会考虑前面几支大妖股的反手深水低吸，债多隔夜少日内。创的几支债不排除年前还有爆发一次的可能性，拓尔、朗新、太极。趋势债的惠城、金诚、福能，把贵广、佳力也加进去。以及地产上面分析过的几支债。短线基本玩这些差不多了。如果眼光放长远一点，多积极布局房地产和建材相关的债和股票以及数字经济的股和债跨年。

周五隔夜

888 翠微股份、大金重工、晶瑞转债

666     兔宝宝、伊力转债、华统转债

本文章，只是个人可转债方面的记录、心得、以及想法，不代表任何推荐之用。投资有风险，入市需谨慎。