电网相关资料个股调研

重磅会议落下了帷幕，新能
源的消纳问题被正式摆上了台
面，成
为了市场关注的焦点。当下
之所以如此重视新能源的消纳
问题，
有三点原因
第一，新能源的生产和需求
，逆向分布，跨省、区的输电压
力较
大；
第二，光伏和风电存在着比
较大的波动性，大规模并网后，
给电
力系统的调度运行带来了较
大挑战；
第三，新能源高速发展，与今年以来的用电增速是不匹配
的。对
此，国家能源局对症下药，
给出了解决方案，那就是加快构
建跨
省跨区的电力通道建设，发
挥大电网综合平衡的能力。
更重要的是，南方电网和国
家电网，已经计划在未来五年，
总投
资超过三万亿，建设以新能
源为主的新型电力系统。
受益于利好催化，电网设备
的相关公司，也必将深度受益
。
国电南瑞
在新能源渗透率快速提高的大背景下，构建功能更加强大、
运行
更加灵活、更加具有韧性的
新型电力系统成为迫切需要。
作为电力系统二次设备与
息通领域龙头，围绕新型电力
系统
建设，公司将加快新一代调
度、碳管理、检储配、数据中心
等项目落地，有望提升公司在大
电网安全稳定、调度控制、继电
保护、
配电网、微电网等领域的领
先地位。宝胜股份
当前公司营收主要来自传统
电线电缆业务，后续发展重点主
要在
海缆业务，公司海缆厂房及码头配置较高，当前处于产能扩
张及
高端产品开拓期，后续发展
潜力大。思源电气
思源电气是国内电力设备民企龙头，基本具备全电压等级一
次设
备制造和供应能力，同时布
局二次设备及SVG、超级电容
储能。
公司在电网设备领域竞争力
强，随着海外EPC项目不断
拓展，
有望持续带动公司业绩提升