继续持有藏格矿业的理由是什么

进入藏格矿业是在2019年下半年，原本计划有50%以上回报 就出来的，这一目标早就实现了，应当说前期到35.55元时获利甚多了，但我一直没有减持，期间在本吧受到飞芸翔及其同伙的攻击，在东财以受到的攻击就更多了。藏格矿业（原藏格控股）股价起起落落，特别是8到10间长期震荡时，时亏时盈；到了30元以上后盈利数字一直极不稳定，心情虽然不太好，但我从没有想到去减持藏格，相反近两年来全部资金基本上都投入了藏格，现在说说我中、长期看好藏格的理由

1、藏格矿业的股本缩股，由19.94亿股缩到15.8亿股，从2018年叫到现在，今年在证券会的监督下会兑现。

公司总股本减少约20%，公司每股的业绩在缩股会提高，这对计算公司的市盈率是有好处的，当然对公司的股价上涨也是有好处的。在东财藏格吧，那个小丑一样的实战主任一直说缩股是忽悠别人的，这个人实在不可理喻。

2、藏格矿业本身的财务状况是沪深两市里最好的公司之一，这表现在其负债率极低。

藏格控股过去存在问题的是公司股东负债高，在股东不能清偿债务时有可能导致公司承担部分担保责任。但在公司处置铜矿后股东的资产是足以满足清偿债务需要的。现在在碳酸锂及钾肥大幅涨价后股东的债务危机已经过去，股东的资产是大幅高于负债的。到现在为止仍然有人别有用心地将股东债务与公司债务混为一谈。

3、公司具有良好的成长性，甚至有可能 成为我国碳酸锂行业的三强，最少是五强之内。

首先、我们来说说钾肥明年的价格，明年全年的均价极有可能稳定在3000元以上，钾肥的利润总额极有可能达到10亿以上。

作出这一判断是基于如下理由第一、石油价格会持续上涨，明年极有可能突破每桶100美元，长期以来钾肥价格与石油价格正相关，因此明年国际市场钾肥价格在高位运行是大概率 的事情；第二、刚公布的国家抛售国储钾肥价格为3000元/吨，请注意这是国家为平抑钾肥价格采取 的措施，这一价格应当是不包含运费价格的，是仓储交货价格，这一价格已经高于盐湖股份最新公布的2890元（不包含运费的价格），因此国家迫使盐湖股份降价不可能长久，最终市场还是市场，行政手段还是行政手段，因为钾肥价格的定价权不在我国，虽然我国长期以来是国际钾肥价格的洼地，但不可能与国际市场背离太多；第三、明年国际市场钾肥的需求量将会增加。

其次、我们来说说公司的碳酸锂，正常情况下明年公司的碳酸锂利润总额应当在14亿左右（按年产销1万吨计算）。

现在电池级碳酸锂的价格在突破历史最高价后仍然在不断的创出新高，各厂家出厂价格已经在17万到20万元之间运行。公司的碳酸锂生产成本在3到4万元，假如明年碳酸锂全年销售价格稳定在18万元左右，按年产1万吨碳酸锂计算利润应当在14亿左右。

说到碳酸锂必须要多说几句1、今年底或明年初公司应当会宣布启动察尔汗盐湖二期碳酸锂的建设，其实到现在为上公司一直没有宣布本就极不正常，我个人推测原因无非是公司控制权最后的落地及二期的生产工艺与技术问题，只要宣布这一消息意味着公司碳酸锂的生产成本会大幅降低；2、大浪滩探矿转采矿我相在明年中应当基本上会公布，氯化钾及碳酸锂的资源量将会大幅增加；3、公司设立的全资子公司收购麻木错盐湖也会大幅增加碳酸锂的资源量；4、国家新能源政策的实施碳酸锂未来在相对高位运行是基本明确的；5、西藏矿业今年的股价表现也让藏格矿业未来的股价充满想象力，如果 将两家公司的各项经济数据比较后，藏格矿业股价达到甚至超过西藏矿业应当是情理中的事情。过去在亚钾国际的股价大幅高于藏格时，我说过藏格的股价不高于亚钾天理不容的；后来在盐湖股份价格也大幅高于藏格时，我也坚定地说过藏格的股价应当高于盐湖股份，上周藏格股价短期超过盐湖只是开始，现在虽然盐湖股份的价格仍然比藏格高，我相这是暂时的。现在西藏矿业的股价从80多元虽然回调到50元左右后探底回升，这就是市场对盐湖提锂题材的估价。我们再比较下碳酸锂题材其他股票 的市场定价，明年在大浪滩探矿转采矿及收购麻木错及宣布察尔汗盐湖二期碳酸锂生产后，藏格控股的市值达到1000亿应当是顺理成章的事，那时只要碳酸锂价格不出现大幅回调股价达到65元左右应当是完全可以实现的。

最后，紫金矿业三季报已经明确说明了巨龙铜矿今年底肯定会投产 ，一期年产铜将达到16万吨，按公司占有的30.78%的股份，公司的铜收益将达到5万吨左右，又根据紫金公司的生产成本铜矿明年给公司的盈利能力会达到数亿。

总结语2022年藏格矿业全年的盈利水平应当在25亿到30亿之间，按缩股后的总股本15.8亿股，每股的业绩将会1到1.5元左右。